Thuế tiền điện tử tại Bồ Đào Nha năm 2026: Hướng dẫn đầy đủ về mức thuế, quy định và miễn trừ
Trong nhiều năm, Bồ Đào Nha giữ một danh tiếng thầm lặng là điểm đến thân thiện nhất ở châu Âu cho bất kỳ ai hoạt động trong lĩnh vực tiền điện tử. Không thuế lợi tức vốn, không rắc rối, không thủ tục giấy tờ cho những người nắm giữ dài hạn. Sau đó, Ngân sách Nhà nước năm 2023 đã thay đổi hoàn toàn luật chơi. Ngày nay, thuế tiền điện tử ở Bồ Đào Nha trông rất khác so với câu chuyện "thuế tiền điện tử bằng không" từng thu hút hàng nghìn nhà đầu tư đến Lisbon và Algarve. Thuế tiền điện tử ở Bồ Đào Nha hiện là một khoản mục thực sự trên tờ khai thuế. Tuy nhiên, ngay cả sau cải cách, Bồ Đào Nha vẫn tiếp tục cung cấp một trong những khung pháp lý cạnh tranh nhất trong Liên minh châu Âu về thuế tiền điện tử, đặc biệt là đối với các nhà đầu tư kiên nhẫn sẵn sàng chờ đợi.
Hướng dẫn này sẽ trình bày chi tiết cách thức đánh thuế tiền điện tử tại Bồ Đào Nha vào năm 2026: mức thuế suất, các loại thuế, quy trình kê khai, quy tắc 365 ngày vẫn giúp quốc gia này nổi bật, và những sai lầm thường gặp mà cư dân mới dễ mắc phải. Cho dù bạn đang sống ở Bồ Đào Nha hay đang có kế hoạch chuyển đến Bồ Đào Nha, mục tiêu rất đơn giản. Hướng dẫn này sẽ giúp bạn hiểu rõ số tiền bạn phải nộp, thời điểm nộp và cách thức tuân thủ đúng quy định thuế của Bồ Đào Nha. Bất cứ ai muốn nắm giữ tiền điện tử lâu dài sẽ thấy rằng Bồ Đào Nha nổi bật trong số các quốc gia thân thiện với tiền điện tử trên thế giới vì một lý do đặc biệt: việc miễn thuế cho người nắm giữ dài hạn đã được duy trì qua một chu kỳ ngân sách khác.
Luật năm 2023 quy định thuế đối với tiền điện tử tại Bồ Đào Nha.
Cho đến cuối năm 2022, Bồ Đào Nha coi lợi nhuận từ tiền điện tử cá nhân là không chịu thuế. Logic bắt nguồn từ phán quyết năm 2016 của cơ quan thuế Bồ Đào Nha (Autoridade Tributária e Aduaneira, hay AT), trong đó nêu rõ tiền điện tử không phải là tiền tệ cũng không phải là sản phẩm tài chính. Điều đó khiến hầu hết các giao dịch cá nhân không chịu thuế thu nhập cá nhân. Điều này khá bất thường và cũng chỉ là tạm thời. Cách hiểu này kết thúc với Luật Ngân sách Nhà nước số 24-D/2022, có hiệu lực từ ngày 1 tháng 1 năm 2023 và vẫn chi phối khung pháp lý vào năm 2026. Ngân sách Nhà nước năm 2026, được biết đến với tên gọi OE2026, đã được hoàn thiện vào tháng 1 năm 2026 và không thay đổi bất cứ điều gì về các quy định liên quan đến tiền điện tử. Một đề xuất từ Đảng Cộng sản Bồ Đào Nha nhằm bãi bỏ hoàn toàn miễn trừ 365 ngày đã được đưa ra trong cuộc tranh luận về OE2026. Đề xuất này đã không được thông qua, điều đó có nghĩa là điều khoản miễn trừ ban đầu vẫn tồn tại thêm một năm nữa.
Trên thực tế, luật năm 2023 đã phân loại tiền điện tử vào ba nhóm trong luật thuế thu nhập cá nhân (IRS) của Bồ Đào Nha, chủ yếu theo Điều 10 về lợi nhuận từ vốn. Các quy định về thuế tiền điện tử được ban hành từ cuộc cải cách đó là những gì mà mọi cư dân hiện đang phải tuân theo. Nhóm thuế nào áp dụng phụ thuộc vào việc bạn sử dụng tiền điện tử như thế nào, và đây chính là điểm mà những cư dân mới thường bị nhầm lẫn.
Hạng mục E bao gồm thu nhập từ vốn và thu nhập thụ động từ tiền điện tử. Phần thưởng từ việc đặt cọc tiền điện tử, lợi suất cho vay, phần thưởng được trả bằng tiền pháp định: tất cả đều thuộc hạng mục này. Tiền điện tử kiếm được mà không cần giao dịch thường nằm trong hạng mục này. Hạng mục G bao gồm lợi nhuận từ việc bán tiền điện tử để lấy tiền pháp định hoặc hàng hóa. Hầu hết các nhà đầu tư cá nhân dành gần như toàn bộ thời gian cho hạng mục này, và hạng mục G đề cập đến lợi nhuận từ vốn theo luật pháp Bồ Đào Nha. Hạng mục B là con đường tự kinh doanh dành cho các nhà giao dịch, thợ đào và người xác thực tích cực, những người điều hành tiền điện tử của họ như một doanh nghiệp.
Có một quy tắc nữa mà bạn nên biết trước. Giao dịch hoán đổi tiền điện tử thường không phải chịu thuế ở Bồ Đào Nha, miễn là cả hai bên đều không thuộc khu vực pháp lý bị cấm giao dịch. Bạn chỉ phát sinh lãi vốn khi chuyển đổi sang euro, đô la, hàng hóa hoặc dịch vụ. Hoán đổi từ BTC sang ETH? Cơ quan thuế không phải đóng thuế. Quy tắc đó là lý do tại sao Bồ Đào Nha vẫn được coi là hào phóng hơn so với hầu hết các nước láng giềng EU, nơi mọi giao dịch hoán đổi đều được coi là sự kiện hiện thực hóa.
Thuế giao dịch tiền điện tử tại Bồ Đào Nha: Giải thích về các loại E, G và B
Mức thuế suất mà hầu hết các nhà đầu tư quan tâm là 28%. Đó là mức thuế suất cố định 28% áp dụng cho cả Loại E và Loại G — thu nhập thụ động từ tiền điện tử và lợi nhuận vốn ngắn hạn. Nhưng bức tranh toàn cảnh chi tiết hơn, và việc xác định đúng bậc thuế quan trọng hơn chính mức thuế suất. Một nhà phát triển tự do được trả bằng stablecoin sẽ phải chịu mức thuế khác hẳn so với một người về hưu bán Bitcoin mà họ đã mua vào năm 2018. Chế độ thuế tiền điện tử của Bồ Đào Nha là một trong số ít các chế độ thuế trong EU vẫn còn phân biệt rõ ràng điều này.
| Loại | Nội dung bao gồm | Tỷ giá năm 2026 | Tùy chọn tổng hợp? |
|---|---|---|---|
| Hạng mục E | Lợi nhuận thụ động, cho vay, đặt cọc được thanh toán bằng tiền pháp định. | Giảm 28% | Đúng vậy, ở mức tăng dần 14,5%–53%. |
| Hạng mục G — ngắn hạn | Giao dịch bán tiền điện tử nắm giữ dưới 365 ngày | Giảm 28% | Vâng, với mức phí lũy tiến |
| Hạng mục G — dài hạn | Bán tiền điện tử đã nắm giữ 365 ngày trở lên. | 0% (miễn thuế) | Không áp dụng |
| Hạng mục B | Giao dịch chuyên nghiệp, khai thác, xác thực | 14,5%–53% tiến triển | Chế độ đơn giản hóa có sẵn |
Hạng mục B là nơi bức tranh trở nên rõ ràng hơn. Nếu cơ quan thuế xác định hoạt động của bạn là chuyên nghiệp chứ không phải thỉnh thoảng, thì lợi nhuận sẽ không còn nằm trong mức thuế ưu đãi 28% nữa. Thay vào đó, bạn phải trả thuế thu nhập cá nhân của Bồ Đào Nha theo các bậc thuế thu nhập thông thường của IRS phù hợp với tổng thu nhập chịu thuế của bạn, từ 14,5% cho phần đầu tiên đến 53% bao gồm cả phụ phí đoàn kết đối với thu nhập trên 250.000 euro. Một chế độ đơn giản hơn được áp dụng cho tổng doanh thu dưới 200.000 euro, với hệ số 0,15 cho hầu hết các giao dịch tiền điện tử và 0,95 cho khai thác, đây là cách hệ thống thuế của Bồ Đào Nha giảm gánh nặng thuế thực tế cho các nhà điều hành độc lập nhỏ. Đây là một trong những lợi ích thuế thiết thực giúp giảm nhẹ Hạng mục B cho bất kỳ ai điều hành một hoạt động tiền điện tử nhỏ, tuân thủ quy định chứ không phải là một bàn giao dịch đầy đủ.
Thuế thu nhập doanh nghiệp là một câu chuyện khác. Một công ty Bồ Đào Nha nắm giữ tiền điện tử phải trả thuế thu nhập doanh nghiệp (IRC) ở mức 20% trên mức thuế cơ bản vào năm 2026, cộng thêm các khoản phụ phí của thành phố và tiểu bang, có thể đẩy mức thuế thực tế lên cao hơn đối với các công ty lớn hơn. Tiền điện tử do công ty nắm giữ không được hưởng lợi từ quy định miễn thuế 365 ngày, vì điều khoản ngoại lệ đó được viết ra dành cho cá nhân.
Quy tắc 365 ngày: Khi nào tiền điện tử được miễn thuế tại Bồ Đào Nha
Quy tắc duy nhất đáng nhớ là: nếu bạn nắm giữ tài sản tiền điện tử trong 365 ngày trở lên trước khi bán, lợi nhuận thu được sẽ được miễn thuế thu nhập từ vốn ở Bồ Đào Nha. Nếu thời gian nắm giữ dưới 365 ngày, mức thuế 28% sẽ được áp dụng. Khái niệm miễn thuế tiền điện tử ở Bồ Đào Nha chỉ tồn tại nhờ vào ngoại lệ cụ thể này — không hơn không kém. Đây là lý do cốt lõi khiến Bồ Đào Nha vẫn thu hút các nhà đầu tư tiền điện tử dài hạn ngay cả sau cuộc cải cách năm 2023. Hầu hết các quốc gia châu Âu hiện nay đều đánh thuế mọi giao dịch mua bán như nhau, bất kể thời gian nắm giữ. Bồ Đào Nha vẫn giữ nguyên phần thưởng rõ ràng cho sự kiên nhẫn, và trên thực tế, đây là ngoại lệ thuế tiền điện tử có ý nghĩa duy nhất còn lại trong chế độ thuế của Bồ Đào Nha.
Có một chi tiết khiến nhiều người nhầm lẫn. Việc miễn thuế chỉ áp dụng nếu bên đối tác trong giao dịch không nằm trong khu vực pháp lý mà Bồ Đào Nha coi là thiên đường thuế. Danh sách các thiên đường thuế của Bồ Đào Nha bao gồm những cái tên quen thuộc như Quần đảo Virgin thuộc Anh, Đảo Man và Panama. Nếu bạn bán tiền điện tử thông qua một nền tảng có trụ sở tại một trong những khu vực pháp lý đó, bạn sẽ mất quyền miễn thuế và phải trả mức thuế 28% ngay cả khi nắm giữ hơn 365 ngày. Quyền miễn thuế cũng bị vô hiệu hóa nếu tài sản đó được coi là mã thông báo bảo mật chứ không phải là tài sản tiền điện tử tiêu chuẩn theo định nghĩa phù hợp với MiCA mà Bồ Đào Nha đã thông qua vào năm 2023.
Một phán quyết ràng buộc từ AT vào tháng 10-11 năm 2025 đã bổ sung một sắc thái quan trọng. Nếu bạn chuyển đổi một token thành stablecoin chỉ vì không có cặp giao dịch trực tiếp với euro, và sau đó bạn chuyển sang tiền pháp định ngay lập tức, thì giao dịch hoán đổi kỹ thuật sẽ không đặt lại đồng hồ 365 ngày. Phán quyết, được tóm tắt bởi công ty LVP Advogados có trụ sở tại Lisbon, coi việc chuyển đổi stablecoin là một giao dịch trung gian chứ không phải là một sự kiện hiện thực hóa. Điều này rất quan trọng đối với bất kỳ ai muốn thoát khỏi vị thế altcoin thông qua USDT hoặc USDC để có được thanh khoản tiền pháp định.
365 ngày được tính theo phương pháp FIFO (vào trước ra trước). Nếu bạn mua Bitcoin ở nhiều thời điểm khác nhau trong vòng hai năm, các lô mua cũ nhất sẽ được coi là bán trước. Đối với bất kỳ ai đầu tư trung bình giá vào tiền điện tử, điều này thường có lợi, bởi vì các giao dịch mua sớm là những giao dịch có nhiều khả năng vượt qua mốc một năm khi đến lúc thu lợi nhuận.
Tiền điện tử nắm giữ dưới 365 ngày được coi như đầu cơ ngắn hạn. Lợi nhuận từ việc nắm giữ tiền điện tử trong thời gian ngắn hơn sẽ được xếp vào Loại G với mức thuế suất cố định 28%, với tùy chọn gộp vào thu nhập chịu thuế chung theo mức thuế suất lũy tiến nếu cách đó tiết kiệm hơn. Đối với những người có tổng thu nhập ở Bồ Đào Nha thấp, tùy chọn gộp có thể giúp giảm mức thuế suất thực tế xuống dưới 28%. Phần lớn doanh thu thuế tiền điện tử của Bồ Đào Nha đến từ lợi nhuận từ tiền điện tử nắm giữ ngắn hạn, chứ không phải từ những người nắm giữ dài hạn.
Các sự kiện chịu thuế và hoạt động tiền điện tử theo quy định của Bồ Đào Nha
Không phải mọi giao dịch tiền điện tử đều phát sinh thuế. Luật thuế Bồ Đào Nha phân biệt rõ ràng giữa các sự kiện tạo ra lợi nhuận thực tế và các sự kiện không tạo ra lợi nhuận. Hiểu rõ ranh giới này là điều cần thiết trước khi bạn nộp tờ khai thuế đầu tiên với tư cách là cư dân Bồ Đào Nha.
Các sự kiện chịu thuế theo khuôn khổ hiện hành bao gồm:
- Mua bán tiền điện tử để lấy euro, đô la Mỹ hoặc các loại tiền tệ pháp định khác.
- Sử dụng tiền điện tử để thanh toán hàng hóa hoặc dịch vụ (giá trị của hàng hóa trở thành giá bán).
- Nhận phần thưởng staking được trả bằng tiền pháp định hoặc tiền điện tử (thời gian và loại phần thưởng tùy thuộc vào cấu trúc của phần thưởng).
- Kiếm tiền điện tử thông qua khai thác, xác thực hoặc hoạt động giao dịch chuyên nghiệp.
- Việc chuyển nơi cư trú thuế ra khỏi Bồ Đào Nha trong khi nắm giữ tiền điện tử sẽ kích hoạt thuế xuất cảnh đối với lợi nhuận chưa thực hiện ở mức 28%.
Các sự kiện không chịu thuế bao gồm:
- Giao dịch tiền điện tử sang tiền điện tử (BTC sang ETH, hoán đổi stablecoin, hoán đổi token trên sàn giao dịch phi tập trung).
- Chuyển tiền trực tiếp giữa các ví điện tử cho phép bạn kiểm soát mọi giao dịch ở cả hai phía.
- Đơn giản chỉ cần nắm giữ tiền điện tử, bất kể số tiền lãi chưa thực hiện trong danh mục đầu tư của bạn là bao nhiêu.
- NFT độc đáo, mà luật năm 2023 của Bồ Đào Nha đã loại trừ rõ ràng khỏi định nghĩa về tài sản tiền điện tử chịu thuế, từ đó mang lại sự miễn trừ trên thực tế.
Việc giao dịch tiền điện tử giữa các loại tiền điện tử khác nhau không bị đánh thuế là điều bất thường trong khuôn khổ pháp lý châu Âu, và nó làm thay đổi đáng kể cách các nhà đầu tư Bồ Đào Nha tái cân bằng danh mục đầu tư. Việc chuyển từ Ethereum sang Solana không phải là một sự kiện thực hiện ở đây, mà chỉ có việc bán lại thành tiền pháp định mới bị đánh thuế. Người đọc quen thuộc với hệ thống của Mỹ hoặc Đức, nơi mọi giao dịch hoán đổi đều bị đánh thuế, thường thấy đây là quy định đáng ngạc nhiên nhất trong luật thuế tiền điện tử của Bồ Đào Nha.
Bạn có được coi là người giao dịch tại Bồ Đào Nha không?
Đây là câu hỏi phân biệt một dự luật thuế 28% yên bình với một cơn ác mộng leo thang lên tới 53%. Cơ quan Thuế vụ Bồ Đào Nha (AT) không công bố danh sách chính thức về những hoạt động được coi là hoạt động chuyên nghiệp, điều này khiến việc đánh giá nằm trong tay các thanh tra thuế cá nhân và cuối cùng là các tòa án Bồ Đào Nha. Trên thực tế, một số dấu hiệu đẩy nhà đầu tư vào nhóm B:
- Giao dịch tiền điện tử là nguồn thu nhập chính của bạn, chứ không phải là hoạt động phụ.
- Bạn giao dịch với tần suất cao, nghĩa là bán hàng hàng ngày hoặc gần như hàng ngày trong thời gian dài.
- Bạn sử dụng các công cụ chuyên nghiệp, bot hoặc tận dụng lợi thế.
- Bạn hoạt động thông qua nhiều kênh trao đổi một cách có cấu trúc.
- Bạn nắm giữ hầu hết các tài sản trong thời gian rất ngắn, cho thấy rõ ý định kiếm lời từ những biến động ngắn hạn.
Một nhà đầu tư bán cổ phần của mình một hoặc hai lần một năm, ngay cả với số lượng lớn, hầu như chắc chắn vẫn thuộc Loại G. Ngược lại, một nhà phát triển điều hành một hoạt động khai thác nhỏ từ gara thường sẽ thuộc Loại B cho dù họ muốn hay không. Nếu ranh giới không rõ ràng đối với trường hợp của bạn, việc hỏi ý kiến chuyên gia thuế được chứng nhận trước khi khai thuế sẽ tiết kiệm chi phí hơn nhiều so với việc tranh luận trong một cuộc kiểm toán sau này.
Cách khai báo thuế tiền điện tử tại Bồ Đào Nha (Mẫu 3)
Việc khai báo tiền điện tử ở Bồ Đào Nha được thực hiện thông qua cùng một tờ khai thuế thu nhập mà mọi cư dân đều sử dụng: Mẫu 3. Thời hạn nộp tờ khai kéo dài từ ngày 1 tháng 4 đến ngày 30 tháng 6 của năm tiếp theo sau năm tính thuế. Tờ khai được nộp trực tuyến thông qua Portal das Finanças, trang web do cơ quan thuế Bồ Đào Nha điều hành. Hầu hết người nộp thuế không còn chấp nhận mẫu tờ khai thuế bằng giấy. Không có quy trình khai báo riêng chỉ dành cho tiền điện tử. Mẫu 3 áp dụng cho tiền lương và thu nhập từ cho thuê cũng được sử dụng để khai báo tiền điện tử ở Bồ Đào Nha.
Mỗi loại thu nhập từ tiền điện tử được trình bày trong một phụ lục riêng. Phụ lục G xử lý lãi vốn loại G, với các giao dịch bán ngắn hạn (dưới 365 ngày) trong phần chính và các giao dịch bán dài hạn phải báo cáo nhưng được miễn trừ trong Phụ lục G1. Phụ lục E thu thập thu nhập thụ động loại E như lợi nhuận từ việc đặt cọc và lãi cho vay. Phụ lục B dành cho hoạt động tự kinh doanh loại B, theo chế độ kế toán đơn giản hoặc có tổ chức. Thu nhập từ tiền điện tử có nguồn gốc nước ngoài, thường là từ các sàn giao dịch nước ngoài, được xử lý thông qua Phụ lục J.
Lợi nhuận dài hạn được miễn thuế, nhưng chúng không phải là vô hình. Bồ Đào Nha vẫn yêu cầu bạn khai báo chúng trên Phụ lục G1 để cơ quan thuế có thể xác minh rằng bạn thực sự nắm giữ tài sản đó trong hơn 365 ngày. Bỏ qua bước này là một trong những sai lầm phổ biến nhất mà người nhập cư mới thường mắc phải. Việc thiếu tờ khai có thể dẫn đến yêu cầu bổ sung ngay cả khi không có khoản thuế nào phải nộp.
Sau khi nộp hồ sơ, cơ quan thuế sẽ gửi thông báo đánh giá thuế. Nếu thông báo được gửi trước ngày 31 tháng 7, hạn thanh toán là ngày 31 tháng 8. Các thông báo đánh giá vào cuối năm sẽ tuân theo quy tắc luân chuyển: thuế phải nộp trước cuối tháng sau ngày thông báo đánh giá, với hạn chót là ngày 31 tháng 12 đối với các hồ sơ được xử lý trước ngày 30 tháng 11. Hồ sơ cần được lưu giữ trong mười năm, tương ứng với thời hạn lưu giữ hồ sơ chung của IRS. Hướng dẫn của AT được công bố vào ngày 6 tháng 5 năm 2025 đã tổng hợp các quy tắc này và xác nhận rằng việc báo cáo là bắt buộc ngay cả khi miễn trừ dài hạn làm giảm nghĩa vụ thuế thực tế xuống bằng không.
Một thay đổi đáng chú ý trong năm 2026 nằm ngoài phạm vi luật pháp Bồ Đào Nha. Chỉ thị DAC8 của EU (Chỉ thị 2023/2226) yêu cầu các nhà cung cấp dịch vụ tài sản tiền điện tử thu thập và báo cáo dữ liệu giao dịch cho tất cả khách hàng cư trú tại EU. Hạn chót để chuyển đổi luật là ngày 31 tháng 12 năm 2025. Bồ Đào Nha đã bỏ lỡ hạn chót, và vào tháng 2 năm 2026, Ủy ban châu Âu đã gửi thông báo chính thức cho mười hai quốc gia thành viên, bao gồm cả Bồ Đào Nha, cho họ hai tháng để hoàn thiện luật địa phương. Sau khi quá trình chuyển đổi kết thúc, cư dân Bồ Đào Nha sử dụng các sàn giao dịch nước ngoài sẽ thấy hoạt động của họ được ghi nhận trực tiếp vào hệ thống AT. Kỷ nguyên của các vị thế tiền điện tử ẩn danh đang nhanh chóng kết thúc, và cửa sổ báo cáo đầy đủ đầu tiên sẽ diễn ra từ ngày 1 tháng 1 đến ngày 30 tháng 9 năm 2027 cho hoạt động năm 2026.
Cách giảm thiểu thuế tiền điện tử hợp pháp tại Bồ Đào Nha
Chiến lược thuế phù hợp cho người cư trú tại Bồ Đào Nha thường phụ thuộc vào ba yếu tố: thời điểm, cấu trúc và nơi cư trú. Phần lớn khoản tiết kiệm thực sự nằm ở yếu tố đầu tiên.
Nắm giữ lâu hơn một năm là đòn bẩy đơn giản và hiệu quả nhất. Một nhà đầu tư tiền điện tử có thể chờ đợi đủ 365 ngày sẽ giảm rủi ro từ 28% xuống 0% đối với cùng một giao dịch. Hãy xem xét một ví dụ cụ thể. Một nhà đầu tư mua 1 BTC với giá €30.000 vào ngày 15 tháng 2 năm 2024 và bán vào ngày 20 tháng 3 năm 2025 với giá €60.000 sẽ nắm giữ trong 399 ngày. Khoản lãi €30.000 là lãi dài hạn và được miễn thuế. Một giao dịch khác mua 1 BTC vào ngày 15 tháng 2 năm 2025 và bán 33 ngày sau đó với giá €40.000 sẽ chịu thuế suất 28% vì vị thế này chưa bao giờ đạt đến ngưỡng 365 ngày. Lập kế hoạch theo lịch cũng rất hữu ích. Bán vào tháng Giêng thay vì tháng Mười Hai có thể kéo dài thời gian nắm giữ thêm vài tháng mà không ảnh hưởng đến luận điểm đầu tư.
Nếu tổng thu nhập của bạn ở Bồ Đào Nha thấp, bạn nên xem xét phương án gộp thu nhập. Người nộp thuế có mức lương hoặc lương hưu khiêm tốn có thể chọn cộng khoản lãi ngắn hạn loại G vào thu nhập chịu thuế chung thay vì trả mức thuế cố định 28%. Đối với bất kỳ ai thuộc bậc thuế thấp nhất của IRS, mức thuế suất hiệu quả đối với lãi ngắn hạn có thể giảm xuống dưới mức thuế suất cố định, đôi khi giảm đáng kể.
Việc tặng quà trong gia đình là phần minh bạch nhất trong luật thuế Bồ Đào Nha về vấn đề này. Thuế tem 10% áp dụng cho hầu hết các khoản tặng bằng tiền điện tử, nhưng việc chuyển nhượng cho vợ/chồng, người bạn đời hoặc con cháu trực hệ được miễn thuế. Các khoản tặng dưới 500 euro cũng được miễn thuế bất kể người nhận là ai. Điều này quan trọng hơn đối với việc lập kế hoạch thừa kế hơn là giao dịch hàng ngày, mặc dù đây là một trong số ít những giao dịch thực sự không phải chịu thuế vẫn còn khả thi.
Hãy tìm hiểu về thuế xuất cảnh trước khi bạn lên kế hoạch rời đi. Nếu bạn cư trú tại Bồ Đào Nha và sau đó chuyển đi, luật pháp coi các khoản đầu tư đó như thể đã được bán theo giá thị trường vào ngày bạn rời đi và áp dụng mức thuế suất 28% đối với lợi nhuận chưa thực hiện được. Nếu bạn không còn cư trú tại Bồ Đào Nha cho mục đích thuế, bạn cũng có nguy cơ bị truy thu thuế nước ngoài đối với cùng một khoản đầu tư, đó là lý do tại sao hầu hết các nhà đầu tư xuyên biên giới cần đến các chuyên gia thuế được chứng nhận thay vì các hướng dẫn thuế chung chung được lấy từ một diễn đàn nào đó.
Chế độ NHR (Người cư trú không thường trú) đã đóng cửa đối với người nhập cư mới, và đây có lẽ là thay đổi lớn nhất mà bất kỳ ai đang cân nhắc chuyển đến Bồ Đào Nha cần phải nắm bắt. Bồ Đào Nha đã ngừng nhận đơn đăng ký mới cho chương trình Người cư trú không thường trú vào ngày 31 tháng 12 năm 2023. Một chế độ thay thế có tên IFICI, đôi khi được gọi là NHR 2.0, được quy định bởi Portaria số 352/2024/1 ngày 23 tháng 12 năm 2024, có hiệu lực hồi tố từ ngày 1 tháng 1 năm 2024. IFICI cấp mức thuế suất cố định 20% đối với thu nhập từ việc làm và kinh doanh tại Bồ Đào Nha trong mười năm, cộng với miễn thuế đối với hầu hết thu nhập từ nguồn nước ngoài, nhưng điều kiện đủ điều kiện chỉ giới hạn cho các chuyên gia có trình độ cao trong khoa học, R&D, đổi mới, khởi nghiệp và xuất khẩu. Việc đăng ký phải được thực hiện trước ngày 15 tháng 1 của năm sau khi trở thành cư dân. Đối với các nhà đầu tư tiền điện tử thụ động, chế độ mới không sao chép được các lợi ích của NHR cũ. Bất kỳ ai chuyển đến Bồ Đào Nha vào năm 2026 vì lý do thuế nên xây dựng kế hoạch của họ dựa trên quy tắc 365 ngày, chứ không phải dựa trên NHR.
Thuế tiền điện tử ở Bồ Đào Nha so với các quốc gia thân thiện với tiền điện tử khác
Bồ Đào Nha thường được so sánh với Đức, Malta và một số quốc gia thân thiện với tiền điện tử khác. Sau cuộc cải cách năm 2023, bức tranh đã cân bằng hơn so với trước đây, nhưng Bồ Đào Nha vẫn giữ vững vị thế của mình ở một vài điểm cụ thể. Bảng dưới đây so sánh các quy định cho năm 2026.
| Quốc gia | Dài hạn (>1 năm) | Ngắn hạn | Ghi chú |
|---|---|---|---|
| Bồ Đào Nha | 0% | Giảm 28% | Giao dịch hoán đổi tiền điện tử sang tiền điện tử không chịu thuế |
| Đức | 0% | Lên đến 45% + tinh thần đoàn kết | Quy tắc nắm giữ 1 năm vẫn áp dụng như cũ. |
| Malta | 0% trên lợi nhuận cá nhân | Giảm giá lên đến 35% cho nhà giao dịch | Thương hiệu "Đảo Blockchain" |
| Ý | 33% (từ OE2026) | 33% | Mức thuế suất được nâng từ 26% trong ngân sách năm 2026. |
| Tây ban nha | 19%–28% | 19%–28% | Tiến bộ trong việc đạt được lợi nhuận |
| Pháp | 30% PFU | 30% PFU | chế độ tiến bộ tùy chọn |
| Thụy Sĩ | 0% cho nhà đầu tư cá nhân | 0% | Thuế tài sản vẫn được áp dụng. |
Bảng này cho thấy rằng Bồ Đào Nha không còn là quốc gia duy nhất áp dụng mức thuế suất 0% cho người nắm giữ dài hạn. Đức cũng có quy định tương tự, và Thụy Sĩ còn tiến xa hơn đối với cá nhân. Điều làm nên sự khác biệt của Bồ Đào Nha là mức thuế suất cố định 28% đối với lợi nhuận ngắn hạn, thấp hơn mức thuế thu nhập cá nhân cao nhất của Đức, kết hợp với việc miễn thuế đối với các giao dịch hoán đổi tiền điện tử. Đối với nhiều nhà đầu tư năng động, sự kết hợp này có giá trị hơn cả mức thuế suất 0% được nêu trên giấy tờ. Bồ Đào Nha cũng có một lợi thế dễ bị bỏ qua: bộ quy tắc ổn định. Các quy tắc thuế đối với tiền điện tử không được sửa đổi kể từ năm 2023, điều này khá bất thường trong một lĩnh vực mà hầu hết các chính phủ đều thay đổi quan điểm sau mỗi chu kỳ ngân sách. Bất kỳ ai muốn tính thuế tiền điện tử ở Bồ Đào Nha đều có thể sử dụng cùng một khung pháp lý trong hai năm liên tiếp.
Vì sao Bồ Đào Nha tiếp tục thu hút các nhà đầu tư tiền điện tử trong năm 2026
Hãy hỏi bất kỳ ai chuyển đến Lisbon vào năm 2022 lý do tại sao họ đến, và câu trả lời thường giống nhau: không thuế đối với tiền điện tử. Hỏi câu hỏi tương tự ngày nay và bạn sẽ nhận được một câu trả lời dài hơn, ít lãng mạn hơn. Đối với những người làm việc từ xa, thời tiết vẫn là một lợi thế. Chi phí sinh hoạt cũng vậy, ngay cả sau ba năm lạm phát, vẫn thấp hơn nhiều so với Paris, Amsterdam và Berlin. Tiếng Anh được sử dụng hầu hết ở mọi nơi trong các khu vực công nghệ cao của Lisbon và Porto, và các ngân hàng Bồ Đào Nha không còn hoảng sợ khi khách hàng nhắc đến Coinbase. Năm 2019, một giao dịch chuyển tiền điện tử có thể khiến tài khoản của bạn bị đóng băng. Năm 2026, điều đó thường không xảy ra. Những chi tiết thực tế đó là điều khiến Bồ Đào Nha trở nên hấp dẫn đối với bất kỳ ai đã có lý do về thuế trong đầu.
Các con số củng cố thêm cho những dự đoán sơ bộ. Báo cáo về Tài sản Tiền điện tử năm 2025 của Henley & Partners cho thấy tỷ lệ sở hữu tiền điện tử ở Bồ Đào Nha vào khoảng 43% nhà đầu tư đang hoạt động, gần gấp đôi mức trung bình của EU là 22%. Statista dự báo sẽ có khoảng 3,38 triệu người dùng tiền điện tử ở Bồ Đào Nha vào năm 2025. Cho dù bạn tin vào con số cao hơn hay thấp hơn trong các cuộc khảo sát đó, quốc gia này không còn là điểm đến dành riêng cho những người tiên phong nữa. Nó đã trở nên phổ biến đến mức cơ quan thuế hiện nay công bố các thông tin làm rõ thông qua các bản tin chính thức thay vì bỏ qua chủ đề này.
Tất nhiên, khía cạnh thuế vẫn rất quan trọng. Ngay cả khi không có NHR, người dân nắm giữ tiền điện tử hơn 365 ngày cũng không phải trả thuế lãi. Rất ít nền kinh tế phát triển có thể nói điều tương tự. Kết hợp điều đó với việc miễn thuế cho các giao dịch hoán đổi, lộ trình báo cáo Modelo 3 rõ ràng và chính sách AT nhìn chung thực tế, quốc gia này vẫn nằm trong danh sách ưu tiên cho bất kỳ ai nắm giữ tài sản kỹ thuật số qua một hoặc hai chu kỳ.
Những gì Bồ Đào Nha cung cấp còn hiếm hơn cả việc miễn thuế. Đó là một bộ quy tắc ổn định, được công bố rõ ràng. Quy tắc 365 ngày không phải là một kẽ hở, và nó sẽ không biến mất một cách lặng lẽ. Nó được đưa vào cuộc cải cách năm 2023 như một lựa chọn chính sách có chủ đích, nhằm khuyến khích đầu tư dài hạn thay vì đầu cơ chóng mặt. Đảng PCP đã cố gắng loại bỏ nó trong cuộc tranh luận về Chiến lược Mở cửa 2026 nhưng không thành công. Liệu quy tắc này có tồn tại qua chu kỳ bầu cử tiếp theo hay không phụ thuộc vào chính trị Bồ Đào Nha, nhưng hiện tại, nó vẫn là một trong những khuôn khổ dễ dự đoán nhất trong EU.
