Co to jest Jowisz? (JUP) Agregator Premier DEX na Solanie

W szybko rozwijającym się świecie zdecentralizowanych finansów (DeFi) nowe technologie i platformy nieustannie zmieniają krajobraz. Wśród tych innowacji Jupiter wyróżnia się jako pionierski agregator zdecentralizowanej wymiany (DEX) oparty na blockchainie Solana. Platforma ta została zaprojektowana, aby stawić czoła wyzwaniom związanym z fragmentaryczną płynnością i nieefektywną dynamiką rynku, oferując zoptymalizowaną realizację transakcji na różnych parach tokenów. Rozwój Jupitera odzwierciedla szerszy trend w DeFi , mający na celu poprawę doświadczenia użytkownika i dostępu do różnorodnych instrumentów finansowych w przestrzeni blockchain.

Co to jest Jowisz? (SKOK)

Jupiter to agregator zdecentralizowanej giełdy (DEX) oparty na Solanie, zaprojektowany w celu zapewnienia najkorzystniejszych możliwości wymiany pomiędzy dowolnymi obsługiwanymi parami tokenów.

Jupiter konsoliduje płynność z różnych DEX-ów, stosując metodę podobną do protokołu 1inch, który zadebiutował na blockchainie Ethereum w 2019 roku.

Agregatory DEX pojawiły się, aby rozwiązać problem rozproszonej płynności w branży DeFi. Zazwyczaj wartość tokenów rozkłada się na wiele pul na różnych giełdach, co prowadzi do rynków, które są nieefektywne, wysoce niestabilne i podatne na ryzyko poślizgu, a także podatne na manipulację.

Jupiter i podobni agregatorzy DEX starają się złagodzić te problemy, oferując ujednoliconą platformę, która zapewnia dostęp do płynności wielu pul dla określonych tokenów lub kombinacji tokenów. Takie podejście jest porównywalne ze zdecentralizowanym brokerem na tradycyjnych rynkach finansowych, który lokalizuje dla klientów najlepsze transakcje z różnych giełd.

Jak powstał Jowisz?

Zainicjowana w październiku 2021 r. przez osobę znaną jako „Miau” firma Jupiter nieustannie prosperuje pod jej ciągłym przywództwem i wysiłkami na rzecz rozwoju. Platforma została utworzona w celu stworzenia najwyższej klasy infrastruktury wymiany i bycia preferowanym dostawcą wymiany w sieci Solana.

Oprócz tego, że jest agregatorem DEX, Jupiter pozycjonuje się obecnie jako „ekosystem pełnego stosu” po uruchomieniu kilku nowych inicjatyw, w tym dedykowanej puli do handlu instrumentami perpetualnymi i planach wprowadzenia monety typu stablecoin.

Ogłoszenie tokena JUP szybko przyciągnęło uwagę społeczności Solana jako jeden z najważniejszych zrzutów, jakie kiedykolwiek przeprowadzono na platformie. JUP służy jako waluta dla Jupiter DAO i jest oznaczony jako Jupiter United Planet, a członkowie jej społeczności nazywani są „Space Catdets”.

Od momentu powstania Jupiter stał się wiodącym protokołem DeFi w ekosystemie Solana i konkuruje z innymi platformami pod względem wolumenu obrotu. W marcu 2024 r., w obliczu przyspieszającej hossy na rynku kryptowalut, Jupiter odnotował wolumen obrotu sięgający 47 miliardów dolarów, znacznie wyższy niż 28 miliardów dolarów Uniswapa.

Jak działa Jowisz?

Podstawową funkcją Jupitera jest agregator DEX, ale rozszerzył on swój zakres o szereg dodatkowych funkcji.

Agregator giełd i swapów

Jupiter konsoliduje płynność różnych DEX-ów, w tym automatycznych animatorów rynku (AMM) i DEX-ów księgi zleceń, starając się zoptymalizować realizację transakcji i ulepszyć doświadczenie handlowe, wykorzystując szybkie przetwarzanie i minimalne opłaty Solany.

Platforma zapewnia interfejs użytkownika umożliwiający bezpośredni dostęp do agregatora, a także oferuje szereg interfejsów API. Te interfejsy API umożliwiają programistom włączanie aspektów agregatora, takich jak ustalanie cen lub zleceń z limitem swapów, do ich zdecentralizowanych aplikacji (dApps).

Jupiter wprowadza zamawianie z limitem, funkcję rzadko dostępną na innych platformach AMM. Ta funkcja pozwala inwestorom określić ceny kupna lub sprzedaży, zamiast zadowalać się dominującymi stawkami rynkowymi.

Dodatkowo Jupiter posiada narzędzie do uśredniania kosztów dolara (DCA), które automatyzuje zakup określonej ilości tokena w regularnych odstępach czasu. Ta metoda jest preferowana przez pasywnych inwestorów w kryptowaluty, którzy wolą stałe zyski w czasie, zamiast próbować regulować czas rynku.

Jupiter Liquidity Pool (JLP) i giełda wieczystych kontraktów

Jupiter Liquidity Pool oferuje dostawcom płynności możliwość deponowania różnych rodzajów aktywów w zamian za udział w opłatach generowanych przez giełdę wieczystą Jupiter. Pula ta zapewnia płynność dla giełdy wieczystej, pozycjonując dostawców płynności jako kontrahentów handlowych, zamiast polegać na tradycyjnym arkuszu zleceń i mechanizmie dopasowywania. Handel z dźwignią, dostępny do 100x na Jupiterze, polega na pożyczaniu przez traderów tokenów z puli, zwiększając w ten sposób zyski dla dostawców płynności.

Stablecoin LST

Inicjatywa Jupiter wprowadziła niedawno stablecoin LST, przynoszącą zysk monetę stablecoin zabezpieczoną nadzabezpieczonymi tokenami Solana Liquid Staking Tokens (LST). LST reprezentują postawione tokeny Solana, które są zablokowane w celu wytworzenia sUSD, monety stabilnej. Nagrody za stakowanie od LST są rozdawane posiadaczom sUSD.

Jak używany jest JUP?

Twórca Jupitera wyjaśnił, że token JUP nie został zaprojektowany z myślą o funkcjach użytkowych w ramach ekosystemu. Będzie jednak odgrywać kluczową rolę w zarządzaniu w nadchodzącym DAO, a posiadanie tokenów JUP zapewni uprawnienia do angażowania się w znaczące działania ekosystemowe.

Ramy tokenomiczne dla JUP ustalają stałą maksymalną podaż wynoszącą 10 miliardów tokenów. Połowa tej kwoty przeznaczona jest na dystrybucję wśród społeczności Jupiter za pośrednictwem zrzutów lotniczych i podobnych inicjatyw. Druga połowa zarezerwowana jest na potrzeby zespołu i cele operacyjne, a udział zespołu podlega harmonogramowi nabywania uprawnień.

W chwili premiery w styczniu 2024 r. całkowita podaż JUP w obiegu wynosiła 1,35 miliarda. Obejmowało to 1 miliard tokenów przydzielonych na zrzut społecznościowy, 250 milionów na pulę startową i 100 milionów podzielonych pomiędzy pożyczki dla scentralizowanych animatorów rynku giełdowego i natychmiastowe zapotrzebowanie na pulę płynności.

Wniosek

Wejście Jowisza w przestrzeń DeFi jest nie tylko świadectwem jego sprawności technologicznej, ale także strategicznej ekspansji w kierunku pełnoprawnego ekosystemu. Od wprowadzenia przełomowych funkcji, takich jak zlecenia z limitem i narzędzia do uśredniania kosztów w dolarach, po wprowadzenie własnej monety stablecoin i odgrywanie kluczowej roli w zarządzaniu DAO, Jupiter stworzył kompleksowy pakiet usług, który zaspokaja potrzeby szerokiego spektrum entuzjastów i handlowców kryptowalut. W miarę ciągłego wprowadzania innowacji i rozwoju Jupiter umacnia swoją pozycję wiodącego podmiotu w sektorze DeFi, przesuwając granice tego, co mogą osiągnąć zdecentralizowane platformy i oferując wgląd w przyszłość finansów