DeFi 2.0: نسل بعدی آزادی مالی

DeFi 2.0: نسل بعدی آزادی مالی

DeFi که مخفف عبارت Decentralized Finance است، از زمان افزایش محبوبیت قابل توجه آن در تابستان 2020 به عنوان یک کلمه کلیدی در دنیای ارزهای دیجیتال مطرح بوده است. DeFi که به عنوان جایگزینی پیشگامانه برای تامین مالی سنتی ظاهر می شود، مستقل از مقامات مرکزی مانند بانک ها یا دولت ها عمل می کند. این رویکرد جدید در کنار ظهور ارزهای رمزپایه و فناوری بلاک چین به سرعت مورد توجه قرار گرفت.

علیرغم پتانسیل انقلابی خود، DeFi هنوز در مراحل اولیه خود است و با چالش های متعددی از جمله مسائل نقدینگی و مقیاس پذیری، محدودیت های تجربه کاربر و نگرانی های امنیتی مواجه است. این چالش ها منجر به توسعه و معرفی DeFi 2.0 شده است. هدف DeFi 2.0 پرداختن به این مسائل اصلی است و بر اساس مدل اصلی DeFi بنا شده است.

مفهوم DeFi 2.0 فقط یک پیشرفت نظری نیست. این عملاً در پروژه های موفقی مانند UniSwap به کار گرفته شده است که نمونه ای از تمرکززدایی تجارت و امور مالی است. تا اواخر سال 2021، تأثیر کامل DeFi 2.0 هنوز مشخص نشده است، اما مراحل اولیه آن نویدبخش یک سیستم مالی غیرمتمرکز قوی تر و کارآمدتر است.

این تحول در امور مالی غیرمتمرکز طیف وسیعی از امکانات جدید، از وام‌های فوری و تجارت غیرمتمرکز تا وام‌دهی همتا به همتا را ارائه می‌دهد. صنعت DeFi که در سال 2018 شروع به رشد کرد، اکنون به سرعت در حال تبدیل شدن به این مرحله جدید، DeFi 2.0 است. این نسل بعدی از برنامه های غیرمتمرکز DeFi ( DApps ) آماده غلبه بر موانع پیش روی نسل قبلی خود است، راه حل های پیشرفته ای ارائه می دهد و به طور بالقوه انتظارات بالای جامعه بلاک چین را برآورده می کند.

هدف این مقاله ارائه یک درک جامع از DeFi 2.0، بررسی ویژگی‌های کلیدی، اهداف و فرصت‌های جدیدی است که ارائه می‌دهد، در حالی که به خطرات مربوطه نیز می‌پردازد. با ما همراه باشید تا در مورد آخرین تحولات در این زمینه هیجان انگیز و به سرعت در حال تحول مالی بیشتر بدانید.

DeFi 2.0 چیست؟

قبل از فرو رفتن در پیچیدگی های DeFi 2.0، درک برخی مفاهیم اساسی ضروری است. DeFi یا امور مالی غیرمتمرکز، با حذف مقامات مرکزی و در عوض تحت مدیریت پروژه های رمزنگاری DeFi تحت رهبری جامعه، تغییر قابل توجهی را از امور مالی سنتی نشان می دهد. این رویکرد امکان تراکنش های مالی دموکراتیک و شفاف تر را فراهم می کند.

DeFi 2.0 نشان دهنده تکامل جنبش مالی غیرمتمرکز اولیه است که هدف آن رسیدگی و حل و فصل محدودیت ها و مشکلاتی است که در مراحل اولیه آن با آن مواجه شده است. یکی از جنبه های حیاتی DeFi مفهوم استخرهای نقدینگی است که شبیه به قفسه فروشگاهی است که با آب نبات پر شده است. این استخرها، پر از توکن‌های ارز دیجیتال ارائه شده توسط جامعه، تجارت را تسهیل می‌کنند و تعادل بین عرضه و تقاضا را حفظ می‌کنند.

بازارسازان خودکار (AMM) نقشی محوری در این اکوسیستم ایفا می کنند و به عنوان پلتفرم هایی عمل می کنند که فعالیت های تجاری را با استفاده از استخرهای نقدینگی تسهیل می کنند. این AMMها و استخرهای نقدینگی با هم یک محیط مالی خودکار و غیرمتمرکز را ایجاد می‌کنند، بدون مالکیت واحد و با قوانین از پیش برنامه‌ریزی‌شده اداره می‌شود.

با حرکت به سمت DeFi 2.0، این نسل بعدی در برنامه های غیرمتمرکز است که بر روی بهبود جنبه های ضعیف تر DeFi سنتی تمرکز دارد. این شامل پرداختن به مسائلی مانند مقیاس پذیری، قابلیت همکاری متقابل زنجیره ای و تجربه کاربر است. DeFi 2.0 همچنین مفاهیم نوآورانه ای مانند کشاورزی بازده بهینه، حاکمیت زنجیره ای بهبود یافته و بازار رقابتی اوراکل را ارائه می دهد.

در DeFi 2.0، معرفی لایه 2 (L2) مقیاس‌بندی و قابلیت همکاری زنجیره‌ای متقابل، تغییر دهنده بازی هستند. آنها به برنامه های DeFi مقیاس پذیرتر و کارآمدتر اجازه می دهند. با گذار اتریوم به مکانیزم اجماع اثبات سهام و ظهور پل‌های زنجیره‌ای متقابل، DeFi این پتانسیل را دارد که فراتر از محدودیت‌های فعلی خود گسترش یابد. این رشد به دلیل ماهیت سازگار با EVM مجموعه‌های L2 تقویت می‌شود، که مهاجرت برنامه‌های مبتنی بر اتریوم را برای توسعه‌دهندگان آسان‌تر می‌کند.

علاوه بر این، DeFi 2.0 سطوح بالاتری از سفارشی سازی را هم برای توسعه دهندگان و هم برای کاربران نهایی معرفی می کند. به عنوان مثال، پروژه هایی مانند Cosmos به توسعه دهندگان این امکان را می دهد تا زنجیره های خاص برنامه را ایجاد کنند و مقیاس پذیری و سفارشی سازی بیشتری را ارائه دهند. این سطح از انعطاف پذیری در روندهای در حال تکامل برنامه های کاربردی DeFi مشهود است، با پلتفرم های بزرگی مانند Uniswap و Aave که قبلاً حضور خود را در زنجیره های L2 گسترش داده اند.

DeFi 2.0 فقط یک ارتقا نیست، بلکه یک جهش قابل توجه به جلو در دنیای مالی غیرمتمرکز است. این وعده می‌دهد که بر چالش‌های پیشین خود غلبه کند و پلتفرمی قوی‌تر، مقیاس‌پذیرتر و کاربرپسندتر برای تراکنش‌های مالی و نوآوری‌ها ارائه دهد.

DeFi 2.0 در مقابل DeFi 1.0

DeFi 2.0 نشان دهنده پیشرفت قابل توجهی در دنیای بلاک چین است که بر پایه مالی سنتی غیرمتمرکز معروف به DeFi 1.0 بنا شده است. تفاوت اصلی بین این دو تکرار در درجه اول در مدیریت استخرهای نقدینگی نهفته است. در پروژه‌های سنتی DeFi، تیم‌ها اغلب مقدار قابل‌توجهی از توکن اصلی خود را به استخرهای نقدینگی تزریق می‌کنند تا سرمایه‌گذاران را جذب کنند. این استراتژی در طول زمان موفقیت آمیز بوده است، زیرا سرمایه گذاران دارایی های خود را در استخر مشارکت می دهند و بازدهی غیرفعال به دست می آورند. با این حال، این رویکرد دارای معایبی است، به ویژه خطر نوسان قیمت رمز و عدم اطمینان عمومی بازار.

در مقابل، DeFi 2.0 با تمرکز بر بهبود نقدینگی، مقیاس‌پذیری، حاکمیت، تجربه کاربر و امنیت، به این چالش‌ها پرداخته است. انگیزه های پیچیده تری را ارائه می دهد و تلاش می کند آزادی مالی بیشتری را برای مصرف کنندگان فراهم کند. یکی از ویژگی های اصلی DeFi 2.0 باز کردن ارزش بیشتر از سرمایه های سهام است. برخلاف تکرار اول، که در آن کاربران می‌توانستند یک جفت توکن را در یک استخر نقدینگی برای کسب پاداش قرار دهند ، DeFi 2.0 نقدینگی و کارایی سرمایه را با امکان استفاده از توکن‌های LP مزرعه به عنوان وثیقه برای وام‌ها افزایش می‌دهد.

یکی دیگر از جنبه های مهم DeFi 2.0 تاکید آن بر محافظت بهتر در برابر ضررهای مالی است. صنعت DeFi، در حالی که فرصت‌های پیشگامانه را ارائه می‌کند، مستعد حملات، هک‌ها و آسیب‌پذیری‌ها نیز بوده که منجر به خسارات مالی قابل توجهی شده است. DeFi 2.0 با ارائه بیمه در برابر چنین خسارات و بیمه قراردادهای هوشمند، این خطرات را برطرف می کند و از این طریق سرمایه گذاری مطمئن تر در استخرهای نقدینگی را تشویق می کند.

DeFi 2.0 همچنین از انواع بلاک چین ها استفاده می کند و مقیاس پذیری بیشتری را در مقایسه با نسخه قبلی خود که عمدتاً مبتنی بر اتریوم بود، ارائه می دهد. با انتقال اتریوم به Proof-of-Stake و گنجاندن بلاکچین‌هایی مانند Solana ، بایننس Smart Chain ، Cardano و Polkadot ، DeFi 2.0 به دلیل ظرفیت عملکرد و کارمزد تراکنش‌های متوسط متمایز است.

از نظر تجربه کاربری، DeFi 2.0 به دنبال غلبه بر چالش های رابط های گیج کننده و کمبود مواد آموزشی است که مانع پذیرش DeFi شده است. با تمرکز بر قابلیت استفاده و ادغام پروتکل‌های DeFi 2.0 در خدمات مالی سنتی از طریق APIها و اوراکل‌ها، این تکرار جدید قصد دارد راه‌حل‌های DeFi را در دسترس‌تر و کاربرپسندتر کند.

در نهایت، DeFi 2.0 به مشکلات متمرکزسازی می‌پردازد که در بسیاری از پروتکل‌های DeFi 1.0 وجود داشت. برخلاف نسخه قبلی خود، DeFi 2.0 از قدرت سازمان‌های مستقل غیرمتمرکز ( DAOs ) برای عملیات پروتکل و حاکمیت استفاده می‌کند و در نتیجه به کاربران امکان می‌دهد نقش فعال‌تری در توسعه و مدیریت این پلتفرم‌ها ایفا کنند. انتظار می رود این رویکرد ایمان را در بین کاربران DeFi بازگرداند و به یک اکوسیستم مالی غیرمتمرکز و مستقل کمک کند.

موارد استفاده DeFi 2.0

DeFi 2.0 یک مفهوم دور نیست. در حال حاضر اینجاست و چشم‌انداز DeFi را در شبکه‌های مختلف مانند اتریوم، BNB Smart Chain، Solana و دیگر بلاک چین‌های دارای قرارداد هوشمند متحول می‌کند. بیایید برخی از نوآورانه‌ترین موارد استفاده را که DeFi 2.0 روی میز آورده است را بررسی کنیم:

افزایش کاربرد وجوه مشروط

به طور سنتی، در DeFi 1.0، زمانی که توکن‌ها را در یک استخر نقدینگی قرار می‌دادید، توکن‌های LP دریافت می‌کردید که می‌توانید برای به حداکثر رساندن درآمد، آن‌ها را در مزرعه بازدهی سهام‌داری کنید. با این حال، DeFi 2.0 یک رویکرد جدید را برای استفاده از این توکن های LP معرفی می کند. این به شما امکان می دهد از توکن های LP خود به عنوان وثیقه برای دریافت وام های رمزنگاری شده یا برای ضرب کردن توکن های جدید مشابه مدل MakerDAO استفاده کنید. این تغییر پارادایم با هدف بازگشایی ارزش بیشتر از دارایی‌های سهامدار شما، ارائه راه‌های بیشتر برای استفاده از سرمایه‌گذاری شما در حالی که هنوز APY به دست می‌آورد، است.

بیمه قرارداد هوشمند برای امنیت بیشتر

DeFi 2.0 همچنین به پیچیدگی ها و خطرات مرتبط با قراردادهای هوشمند می پردازد. با توجه به ماهیت فنی این قراردادها، ارزیابی کامل ریسک پروژه DeFi برای غیر توسعه دهندگان چالش برانگیز است. DeFi 2.0 گزینه های بیمه را برای قراردادهای هوشمند خاص معرفی می کند. به عنوان مثال، اگر روی یک بهینه‌ساز بازده سرمایه‌گذاری کرده‌اید و توکن‌های LP خود را به اشتراک گذاشته‌اید، اکنون می‌توانید بیمه سرمایه‌گذاری خود را در برابر آسیب‌پذیری‌های قرارداد هوشمند تضمین کنید و لایه‌ای از محافظت در برابر ضررهای احتمالی را ارائه دهید.

کاهش تلفات دائمی

زیان دائمی یک ریسک شناخته شده در استخراج نقدینگی است که در آن ارزش نوسان جفت توکن می تواند منجر به شکست مالی شود. DeFi 2.0 با معرفی مکانیسم هایی برای مقابله با این خطر در حال نوآوری در این زمینه است. یک مثال از این ارائه نقدینگی یک طرفه است، که در آن شما فقط یک نوع توکن را به یک استخر نقدینگی کمک می‌کنید، در حالی که پروتکل توکن اصلی خود را به عنوان نیمه دیگر جفت ارائه می‌کند. کارمزدهای ایجاد شده از مبادلات برای ایجاد یک صندوق بیمه استفاده می شود و از سرمایه شما در برابر ضررهای دائمی محافظت می کند. اگر کارمزدها کافی نباشد، پروتکل ممکن است توکن‌های جدیدی را برای پوشش کسری تولید کند، یا اگر توکن‌های اضافی انباشته شود، می‌توان آنها را برای تنظیم عرضه سوزاند.

وام های خود بازپرداخت: رویکردی جدید برای استقراض

DeFi 2.0 در حال تعریف مجدد مفهوم وام است. برخلاف وام‌های سنتی که مستلزم ریسک‌های انحلال و پرداخت بهره است، DeFi 2.0 وام‌های خودبازپرداخت را ارائه می‌دهد. به عنوان مثال، اگر وام 100 دلاری از یک وام دهنده DeFi بگیرید، ممکن است 50 دلار به عنوان وثیقه ارائه دهید. سپس وام دهنده از این وثیقه برای ایجاد سود استفاده می کند که به تدریج وام شما را پرداخت می کند. این رویکرد نوآورانه خطر انحلال را از بین می برد - اگر ارزش وثیقه شما کاهش یابد، به سادگی زمان مورد نیاز برای بازپرداخت وام را افزایش می دهد. این سیستم نشان دهنده تغییر قابل توجهی در نحوه مدیریت وام ها در اکوسیستم DeFi است و آن را به گزینه ای کاربرپسندتر و ریسک گریز تبدیل می کند.

چه پروتکل های DeFi 2.0 وجود دارد؟

پروژه های DeFi 1.0 مانند Compound، Curve، Aave و dYdX قبلاً پتانسیل تحول آفرین مالی غیرمتمرکز را نشان داده اند. این پلتفرم‌ها نوار بالایی در چشم‌انداز DeFi ایجاد کرده‌اند و به طور مداوم در حال تکامل و معرفی عملکردهای جدید برای کاربران خود هستند. با این حال، ظهور DeFi 2.0 موج جدیدی از پروتکل‌های نوآورانه را با خود به ارمغان می‌آورد که می‌خواهند اقتصاد DeFi را متحول کنند و به جریان اصلی تبدیل کنند. بیایید به برخی از این پلتفرم‌های پیشگام DeFi 2.0 بپردازیم: Olympus DAO، Convex Finance، و Abracadabra.money.

Olympus DAO: تعریف مجدد اکتساب نقدینگی

Olympus DAO با مدل پیشگامانه نقدینگی متعلق به پروتکل (POL) در خط مقدم جنبش DeFi 2.0 قرار دارد. این مدل از روش‌های سنتی کشاورزی عملکرد دور می‌شود. در عوض، کاربران را قادر می‌سازد تا توکن‌های LP را مستقیماً از بازار خریداری کرده و در ازای توکن‌های OHM با نرخ ترجیحی به خزانه‌داری Olympus بفروشند. این توکن‌های OHM که توسط استیبل کوین‌هایی مانند DAI و FRAX پشتیبانی می‌شوند، ثبات قیمتی را افزایش می‌دهند. دارندگان OHM نه تنها سرمایه گذار هستند، بلکه نقش مهمی در حاکمیت دارند و به آنها اجازه می دهند تا در مورد تصمیمات کلیدی رای دهند، توکن های خود را برای بازده به اشتراک بگذارند، و از آنها در پلتفرم های مختلف DeFi استفاده کنند.

Convex Finance: Optimizing Curve Finance

Convex Finance که بر اساس چارچوب Curve Finance ساخته شده است به بهبود تجربه و پاداش برای کاربران Curve اختصاص دارد. این پلتفرم به طور هوشمندانه ای برای پاسخگویی به دارندگان توکن CRV و ارائه دهندگان نقدینگی Curve طراحی شده است، و فرآیند سهام CRV و استخراج نقدینگی را ساده می کند. Convex Finance با هدف به حداکثر رساندن جوایز برای کاربران خود، ساده‌سازی رابط کاربری و بهبود تجربه کلی کاربر، در دسترس‌تر و مفیدتر کردن آن برای شرکت‌کنندگان در فضای DeFi است.

Abracadabra.money: وام دهی و وام گیری نوآورانه

Abracadabra.money یک پلت فرم وام دهی منحصر به فرد در چشم انداز DeFi 2.0 است. SPELL، یک توکن انگیزشی بومی را معرفی می کند که به کاربران حق رای در پیشنهادات و تصمیمات پلتفرم اعطا می کند. علاوه بر این، با قرار دادن توکن های SPELL، کاربران می توانند بخشی از هزینه های پلتفرم را به دست آورند. ویژگی برجسته این پلتفرم این است که کاربران می‌توانند از توکن‌های بهره‌دار خود به‌عنوان وثیقه برای قرض گرفتن و استخراج پول اینترنتی جادویی (MIM) پلتفرم، یک استیبل کوین متصل به دلار استفاده کنند. این قابلیت کارایی استفاده از صندوق را افزایش می‌دهد، درآمد کاربر را افزایش می‌دهد و هزینه‌های استقراض و نرخ بهره پایدار را ارائه می‌دهد، در نتیجه مدیریت مالی را در اکوسیستم DeFi کارآمدتر و کاربرپسندتر می‌کند.

DeFi 2.0 فقط یک پیشرفت تدریجی نیست، بلکه یک جهش قابل توجه به جلو است که ثبات، کارایی و ویژگی های کاربر پسند بیشتری را برای دنیای DeFi به ارمغان می آورد. این پلتفرم‌های جدید قرار است چشم‌انداز DeFi را غنی‌تر کنند و امور مالی غیرمتمرکز را در دسترس‌تر و برای مخاطبان وسیع‌تری جذاب‌تر کنند.

خطرات Defi 2.0 چیست و چگونه از آنها پیشگیری کنیم؟

DeFi 2.0، در حالی که راه‌حل‌ها و پیشرفت‌های نوآورانه را نسبت به DeFi 1.0 ارائه می‌کند، همچنان در برخی از خطرات نسخه قبلی خود سهیم است. درک این خطرات و دانستن نحوه هدایت آنها برای هر کسی که در این فضا شرکت می کند بسیار مهم است. در اینجا برخی از خطرات کلیدی مرتبط با DeFi 2.0 و نکاتی در مورد نحوه ایمن ماندن آورده شده است:

  • آسیب‌پذیری‌های قراردادهای هوشمند : با وجود پیشرفت‌های DeFi 2.0، قراردادهای هوشمند همچنان می‌توانند دارای درهای پشتی پنهان، نقاط ضعف یا مستعد هک باشند. مهم است که به یاد داشته باشید که ممیزی ایمنی مطلق را تضمین نمی کند. تحقیقات کاملی را در مورد هر پروژه ای که قصد سرمایه گذاری در آن را دارید انجام دهید و توجه داشته باشید که همه سرمایه گذاری ها دارای ریسک های ذاتی هستند. از به‌روزرسانی‌های پروژه، بازخوردهای جامعه و روندهای کلی بازار مطلع باشید.
  • تغییرات نظارتی : اکوسیستم DeFi به طور فزاینده ای توجه دولت ها و نهادهای نظارتی را در سطح جهانی جلب می کند. با تکامل قوانین، آنها می توانند ثبات و غیرقابل پیش بینی را برای دنیای ارزهای دیجیتال به ارمغان بیاورند. برخی از پروژه‌های DeFi ممکن است نیاز به تغییر خدمات خود داشته باشند تا با قوانین جدید مطابقت داشته باشند که به طور بالقوه بر سرمایه‌گذاری شما تأثیر می‌گذارد. در جریان تحولات نظارتی در منطقه و جهان باشید و تأثیر بالقوه آنها را بر دارایی های DeFi خود در نظر بگیرید.
  • ضرر دائمی (IL) : IL حتی با ظهور بیمه IL در DeFi 2.0، ریسک قابل توجهی در استخراج نقدینگی باقی می ماند. در حالی که این بیمه می تواند برخی از خطرات را کاهش دهد، نمی تواند آنها را به طور کامل از بین ببرد. درک مکانیک IL و شرایط خاص هر بیمه ارائه شده بسیار مهم است. سرمایه گذاری های خود را متنوع کنید و در مورد محل تخصیص وجوه خود در استخرهای نقدینگی محتاط باشید.
  • دسترسی به وجوه : دسترسی به وجوه مشروط شما گاهی اوقات می تواند چالش برانگیز باشد، به خصوص اگر فقط به رابط کاربری وب سایت پروژه DeFi متکی باشید. برای کاهش این خطر، با مکان یابی و تعامل با قرارداد هوشمند پروژه در کاوشگر بلاک چین آشنا شوید. این به شما امکان می دهد حتی اگر وب سایت از کار افتاده است وجوه خود را برداشت کنید. توجه داشته باشید که تعامل مستقیم با قراردادهای هوشمند نیاز به تخصص فنی دارد، بنابراین ارزشمند است که درک اساسی از نحوه عملکرد این قراردادها به دست آوریم.

به طور خلاصه، در حالی که DeFi 2.0 فرصت های هیجان انگیز زیادی را به ارمغان می آورد، مهم است که با احتیاط، دانش و درک واضح از خطرات مرتبط به آن نزدیک شوید. مطلع باشید، سرمایه گذاری های خود را متنوع کنید و همیشه برای ماهیت پویای اکوسیستم DeFi آماده باشید.

لطفا توجه داشته باشید که Plisio همچنین به شما پیشنهاد می دهد:

فاکتورهای رمزنگاری را با 2 کلیک ایجاد کنید and اهدای کریپتو را بپذیرید

12 ادغام ها

6 کتابخانه های محبوب ترین زبان های برنامه نویسی

19 ارز دیجیتال و 12 بلاک چین