Uniswap (UNI): Rewolucja w handlu kryptowalutami na Ethereum

Uniswap, największa zdecentralizowana giełda ( DEX ) działająca na blockchainie Ethereum, słynie z protokołu zdecentralizowanych finansów ( DeFi ) skupiającego się na zautomatyzowanym tworzeniu rynku (AMM). Protokół ten zapewnia platformę do wymiany aktywów kryptograficznych poprzez pozyskiwanie płynności za pośrednictwem różnych niezmiennych, niemożliwych do aktualizacji inteligentnych kontraktów, z których każdy ma unikalne funkcje wspierające podstawową architekturę AMM . Warto zauważyć, że Uniswap umożliwia użytkownikom na całym świecie handel kryptowalutami bez konieczności korzystania z pośrednika. Od kwietnia 2021 r. UNI, token zarządzający Uniswap, który przyznaje użytkownikom prawo głosu w sprawie kluczowych zmian protokołów, zajmuje czwartą co do wielkości kryptowalutę pod względem kapitalizacji rynkowej, mogąc poszczycić się łączną wartością przekraczającą 18 miliardów dolarów.

Co to jest Uniswap?

Uniswap, pionier w dziedzinie zdecentralizowanych finansów (DeFi), to protokół blockchain w Ethereum, który na nowo definiuje wymianę kryptowalut. Zrodzony z pomysłu Vitalika Buterina z 2016 roku i powołany do życia przez Haydena Adamsa przy wsparciu Fundacji Ethereum, Uniswap został uruchomiony w 2018 roku jako w pełni zdecentralizowana giełda (DEX) wykorzystująca zautomatyzowany protokół płynności. Działa bez jednostki centralnej i unika tradycyjnej księgi zamówień na rzecz pul płynności, zachęcając użytkowników na całym świecie do utrzymywania sieci.

W przeciwieństwie do giełd scentralizowanych, Uniswap oferuje unikalny model, w którym każdy może zostać animatorem rynku, deponując aktywa w pulach i zarabiając na opłatach z działalności handlowej. Podejście to rozwiązuje problem wysokich spreadów dla aktywów niepłynnych występujących na giełdach opartych na księdze zamówień. Otwarty charakter platformy zapewnia szeroką dostępność i zachęca do umieszczania tokenów na liście bez wygórowanych opłat.

Uniswap ewoluował w wielu wersjach, z których każda wprowadzała znaczące ulepszenia. Uniswap V2, wprowadzony na rynek w 2020 r., wprowadził swapy ERC-20 /ERC-20, wyrocznie cenowe i swapy flash, zwiększając możliwości protokołu. W maju 2021 r. pojawił się Uniswap V3, który wprowadził skoncentrowaną płynność i wiele poziomów opłat, oferując dostawcom płynności większą kontrolę i zwroty skorygowane o ryzyko. Ta wersja rozszerzyła się na różne łańcuchy bloków, w tym między innymi Ethereum, Arbitrum i Polygon.

Ponieważ Uniswap nieustannie wprowadza innowacje, w 2023 roku pojawił się UniswapX w wersji beta, z przyszłymi planami ekspansji na łańcuchy kompatybilne z EVM. Co więcej, chcąc zapewnić zrównoważone działanie, Uniswap Labs wprowadziło w 2023 r. zryczałtowaną opłatę za zamianę niektórych tokenów. Jednocześnie uruchomienie przez Fundację Uniswap sieci testowej dla Uniswap V4 sygnalizuje ciągły rozwój i ulepszenia inspirowane przez społeczność, przygotowując grunt pod dalsze postępy po -Aktualizacja Dencun w Ethereum.

Jak działa Uniswap?

Uniswap stanowi paradygmat innowacji w świecie kryptowalut, łącząc funkcjonalność tradycyjnych giełd z wydajnością technologii blockchain. W swojej istocie Uniswap działa poprzez dwie główne inteligentne kontrakty na blockchainie Ethereum: umowę „Exchange” ułatwiającą wymianę tokenów oraz umowę „Factory” dotyczącą dodawania nowych tokenów do platformy. Taka konstrukcja pozwala na obsługę dowolnego tokena opartego na ERC20, zapewniając wszechstronne i włączające środowisko handlowe.

Mechanizm platformy odzwierciedla mechanizm tradycyjnych giełd, ale ma zdecentralizowany charakter. Użytkownicy mogą deponować aktywa kryptograficzne w inteligentnych kontraktach, tworząc pule płynności niezbędne do działania platformy. Każda pula zawierająca dwa różne tokeny reprezentuje unikalną parę handlową. Uniswap wykorzystuje zautomatyzowany protokół płynności, w ramach którego dostawcy płynności (LP) łączą swoje środki, aby ułatwić transakcje, eliminując potrzebę obecności drugiej strony w każdej transakcji. System ten zapewnia natychmiastową realizację transakcji po znanych cenach, pod warunkiem wystarczającej płynności.

Unikalna formuła cenowa Uniswap, x×y=k , gdzie x i y to salda puli każdego tokena, a k jest stałą, utrzymuje ogólną wartość puli. Wprowadzenie pierwszego dostawcy płynności wyznacza początkową cenę aktywów w puli. Następnie transakcje dostosowują saldo tokenów, utrzymując całkowitą wartość na stałym poziomie, ale nieznacznie zmieniając ceny. Ta zmiana ceny zapewnia równowagę w systemie, przy każdej transakcji pobierana jest opłata, nieznacznie zwiększając całkowitą płynność i motywując LP.

Co więcej, LP otrzymują tokeny reprezentujące ich postawiony wkład, który można wymienić na część opłat transakcyjnych. Uniswap pobiera stałą opłatę w wysokości 0,30% za transakcję, przekazywaną do rezerwy płynności. Po wyjściu LP są uprawnieni do części tych skumulowanych opłat. Aktualizacja Uniswap v.2 wprowadziła opłatę protokołową, potencjalnie powodując redystrybucję części tych opłat transakcyjnych na przyszły rozwój, z zastrzeżeniem głosów społeczności.

Ten skomplikowany system zautomatyzowanego tworzenia rynku i pul płynności, w połączeniu z demokratyzacją notowań i handlu tokenami, pozycjonuje Uniswap jako wiodącą zdecentralizowaną giełdę, stale dostosowującą się i ewoluującą w dynamicznym świecie kryptowalut.

Token UNI firmy Uniswap

Ważnym kamieniem milowym w podróży Uniswap w kierunku decentralizacji było wprowadzenie we wrześniu 2020 r. jego natywnego tokena zarządzania UNI. Tokeny UNI, stworzone jako strategiczne posunięcie w celu przeciwstawienia się rosnącej konkurencji ze strony konkurencyjnej zdecentralizowanej giełdy (DEX) SushiSwap, tokeny UNI odgrywają kluczową rolę w wzmacnianie zaangażowania społeczności. Posiadacze tokenów UNI otrzymują prawo głosu, wpływające na kluczowe decyzje dotyczące rozwoju platformy, strategii dystrybucji tokenów i potencjalnych zmian w strukturach opłat.

Powstanie UNI było częściowo odpowiedzią na agresywną strategię pozyskiwania użytkowników SushiSwap, która polegała na nagradzaniu użytkowników Uniswap, którzy przekazali swoje środki do SushiSwap za pomocą tokenów SUSHI. Tokeny te oferowały nie tylko prawa do zarządzania nowym protokołem, ale także udział w opłatach transakcyjnych. Aby temu przeciwdziałać, Uniswap zainicjował znaczny zrzut, dystrybuując 150 milionów z łącznej liczby 1 miliarda tokenów UNI wśród swojej istniejącej bazy użytkowników. Ta dystrybucja wyróżniała się inkluzywnością; każda osoba, która miała wcześniej kontakt z Uniswapem, otrzymała 400 tokenów UNI, co stanowiło wówczas kwotę ponad 1000 dolarów.

Jeszcze bardziej umacniając swoje zaangażowanie w model zorientowany na użytkownika, zrzut Uniswap został rozszerzony na ponad 250 000 adresów Ethereum, z których każdy otrzymał 400 tokenów UNI o wartości prawie 1400 dolarów. To innowacyjne podejście nie tylko nagrodziło długoletnich użytkowników, ale także ustanowiło precedens w przestrzeni DeFi, wpływając na sposób, w jaki aplikacje DeFi współpracują ze społecznościami i nagradzają je. Uniswap planuje kontynuować ten trend, dążąc do dystrybucji łącznie 1 miliarda tokenów UNI w ciągu czterech lat, co stanowi znaczący krok na drodze platformy do całkowitej decentralizacji i zarządzania społecznością.

Pamiętaj, że Plisio oferuje również:

Twórz faktury Crypto za pomocą 2 kliknięć and Przyjmuj darowizny kryptowalutowe

12 integracje

6 biblioteki dla najpopularniejszych języków programowania

19 kryptowalut i 12 łańcuch bloków