Uniswap (UNI): Επανάσταση στο Crypto Trading στο Ethereum

Το Uniswap, το μεγαλύτερο αποκεντρωμένο χρηματιστήριο ( DEX ) που λειτουργεί στο blockchain Ethereum, είναι γνωστό για το πρωτόκολλο αποκεντρωμένης χρηματοδότησης ( DeFi ) που επικεντρώνεται στην αυτοματοποιημένη δημιουργία αγορών (AMM). Αυτό το πρωτόκολλο παρέχει μια πλατφόρμα για την ανταλλαγή περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης με την προμήθεια ρευστότητας μέσω διαφόρων αμετάβλητων, μη αναβαθμίσιμων έξυπνων συμβάσεων, το καθένα σχεδιασμένο με μοναδικά χαρακτηριστικά για την υποστήριξη της υποκείμενης αρχιτεκτονικής AMM . Συγκεκριμένα, το Uniswap δίνει τη δυνατότητα στους χρήστες παγκοσμίως να εμπορεύονται κρυπτονομίσματα χωρίς την ανάγκη μεσάζοντα. Από τον Απρίλιο του 2021, το UNI, το διακριτικό διακυβέρνησης της Uniswap, το οποίο παρέχει στους χρήστες δικαιώματα ψήφου για βασικές εξελίξεις πρωτοκόλλου, κατατάσσεται ως το τέταρτο μεγαλύτερο κρυπτονόμισμα ανά κεφαλαιοποίηση αγοράς, με συνολική αξία που υπερβαίνει τα 18 δισεκατομμύρια δολάρια.

Τι είναι το Uniswap;

Το Uniswap, πρωτοπόρος στην αποκεντρωμένη χρηματοδότηση (DeFi), είναι ένα πρωτόκολλο blockchain στο Ethereum που επαναπροσδιορίζει την ανταλλαγή κρυπτονομισμάτων. Γεννήθηκε από μια ιδέα του Vitalik Buterin το 2016 και υλοποιήθηκε από τον Hayden Adams με την υποστήριξη του Ethereum Foundation, το Uniswap ξεκίνησε το 2018 ως πλήρως αποκεντρωμένο χρηματιστήριο (DEX) χρησιμοποιώντας ένα αυτοματοποιημένο πρωτόκολλο ρευστότητας. Λειτουργεί χωρίς κεντρική οντότητα και αποφεύγει ένα παραδοσιακό βιβλίο παραγγελιών υπέρ των ομάδων ρευστότητας, παρέχοντας κίνητρα στους χρήστες παγκοσμίως να διατηρήσουν το δίκτυο.

Σε αντίθεση με τα κεντρικά χρηματιστήρια, το Uniswap προσφέρει ένα μοναδικό μοντέλο όπου ο καθένας μπορεί να γίνει διαπραγματευτής με την κατάθεση περιουσιακών στοιχείων σε pools, κερδίζοντας προμήθειες από δραστηριότητες συναλλαγών. Αυτή η προσέγγιση αντιμετωπίζει το ζήτημα των υψηλών spreads για μη ρευστοποιήσιμα περιουσιακά στοιχεία που κυριαρχούν στις ανταλλαγές βιβλίου εντολών. Η φύση ανοιχτού κώδικα της πλατφόρμας επιτρέπει την ευρεία προσβασιμότητα και ενθαρρύνει την καταχώριση κουπονιών χωρίς απαγορευτικές χρεώσεις.

Το Uniswap έχει εξελιχθεί μέσω πολλαπλών εκδόσεων, καθεμία από τις οποίες εισάγει σημαντικές αναβαθμίσεις. Το Uniswap V2, που κυκλοφόρησε το 2020, έφερε σε ανταλλαγές ERC-20 /ERC-20, μαντεία τιμών και ανταλλαγές flash, ενισχύοντας τις δυνατότητες του πρωτοκόλλου. Τον Μάιο του 2021 εμφανίστηκε το Uniswap V3, το οποίο εισήγαγε συγκεντρωμένη ρευστότητα και πολλαπλά επίπεδα προμηθειών, προσφέροντας στους παρόχους ρευστότητας περισσότερο έλεγχο και αποδόσεις προσαρμοσμένες στον κίνδυνο. Αυτή η έκδοση έχει επεκταθεί σε διάφορες αλυσίδες μπλοκ, συμπεριλαμβανομένων των Ethereum, Arbitrum και Polygon, μεταξύ άλλων.

Καθώς το Uniswap συνεχίζει να καινοτομεί, το UniswapX εμφανίστηκε το 2023 σε έκδοση beta, με μελλοντικά σχέδια για επέκταση σε αλυσίδες συμβατές με EVM. Επιπλέον, σε μια προσπάθεια για βιώσιμες λειτουργίες, η Uniswap Labs εισήγαγε ένα πάγιο τέλος ανταλλαγής για ορισμένα διακριτικά το 2023. Ταυτόχρονα, η κυκλοφορία ενός δικτύου δοκιμών για το Uniswap V4 από το Ίδρυμα Uniswap σηματοδοτεί συνεχή ανάπτυξη και βελτιώσεις που βασίζονται στην κοινότητα, θέτοντας το έδαφος για περαιτέρω εξελίξεις μετά -Αναβάθμιση Dencun του Ethereum.

Πώς λειτουργεί το Uniswap;

Το Uniswap αποτελεί ένα παράδειγμα καινοτομίας στον κόσμο των κρυπτονομισμάτων, συνδυάζοντας τις λειτουργίες των παραδοσιακών ανταλλαγών με την αποτελεσματικότητα της τεχνολογίας blockchain. Στον πυρήνα του, το Uniswap λειτουργεί μέσω δύο βασικών έξυπνων συμβολαίων στο blockchain Ethereum: το συμβόλαιο «Exchange» για τη διευκόλυνση των ανταλλαγών διακριτικών και το συμβόλαιο «Factory» για την προσθήκη νέων διακριτικών στην πλατφόρμα. Αυτός ο σχεδιασμός του επιτρέπει να υποστηρίζει οποιοδήποτε διακριτικό που βασίζεται σε ERC20, παρέχοντας ένα ευέλικτο και περιεκτικό περιβάλλον συναλλαγών.

Ο μηχανισμός της πλατφόρμας αντικατοπτρίζει αυτόν των παραδοσιακών ανταλλαγών αλλά με μια αποκεντρωμένη συστροφή. Οι χρήστες μπορούν να καταθέσουν περιουσιακά στοιχεία κρυπτογράφησης σε έξυπνα συμβόλαια, δημιουργώντας δεξαμενές ρευστότητας που είναι απαραίτητες για τις λειτουργίες της πλατφόρμας. Κάθε ομάδα, που περιέχει δύο διαφορετικά διακριτικά, αντιπροσωπεύει ένα μοναδικό ζεύγος συναλλαγών. Το Uniswap χρησιμοποιεί το αυτοματοποιημένο πρωτόκολλο ρευστότητας, όπου οι πάροχοι ρευστότητας (LP) συγκεντρώνουν τα κεφάλαιά τους για να διευκολύνουν τις συναλλαγές, καταργώντας την ανάγκη για ένα αντίθετο μέρος για κάθε συναλλαγή. Αυτό το σύστημα διασφαλίζει την άμεση εκτέλεση των συναλλαγών σε γνωστές τιμές, με την προϋπόθεση επαρκής ρευστότητα.

Ο μοναδικός τύπος τιμολόγησης του Uniswap, x×y=k , όπου x και y είναι τα υπόλοιπα της ομάδας κάθε κουπόνι και το k είναι μια σταθερά, διατηρεί τη συνολική αξία της ομάδας. Η εισαγωγή του πρώτου παρόχου ρευστότητας καθορίζει την αρχική τιμή για τα περιουσιακά στοιχεία της ομάδας. Στη συνέχεια, οι συναλλαγές προσαρμόζουν το υπόλοιπο των κουπονιών, διατηρώντας τη συνολική αξία σταθερή αλλά μετατοπίζοντας ελαφρά τις τιμές. Αυτή η μετατόπιση της τιμής εξασφαλίζει μια ισορροπία στο σύστημα, με κάθε συναλλαγή να επιβαρύνεται με προμήθεια, να αυξάνει ελαφρά τη συνολική ρευστότητα και να δίνει κίνητρα στα LP.

Επιπλέον, τα LP λαμβάνουν μάρκες που αντιπροσωπεύουν τη συμμετοχή τους στο ποντάρισμα, τα οποία μπορούν να εξαργυρωθούν για ένα μερίδιο των προμηθειών συναλλαγών. Το Uniswap χρεώνει ένα πάγιο τέλος 0,30% ανά συναλλαγή, που διανέμεται στο αποθεματικό ρευστότητας. Κατά την έξοδο, τα LP δικαιούνται ένα μέρος αυτών των συσσωρευμένων τελών. Η αναβάθμιση Uniswap v.2 εισήγαγε μια χρέωση πρωτοκόλλου, η οποία ενδεχομένως αναδιανέμει ένα μέρος αυτών των προμηθειών συναλλαγών για μελλοντική ανάπτυξη, με την επιφύλαξη των ψηφοφοριών της κοινότητας.

Αυτό το περίπλοκο σύστημα αυτοματοποιημένης διαπραγμάτευσης αγοράς και ρευστότητας, σε συνδυασμό με τον εκδημοκρατισμό της εισαγωγής και διαπραγμάτευσης διακριτικών, τοποθετεί το Uniswap ως κορυφαίο αποκεντρωμένο χρηματιστήριο, το οποίο προσαρμόζεται και εξελίσσεται συνεχώς στον δυναμικό κόσμο των κρυπτονομισμάτων.

Το διακριτικό UNI της Uniswap

Το ταξίδι της Uniswap προς την αποκέντρωση σημείωσε ένα σημαντικό ορόσημο με την εισαγωγή του εγγενούς διακριτικού διακυβέρνησής της, UNI, τον Σεπτέμβριο του 2020. Δημιουργήθηκαν ως στρατηγική κίνηση για την αντιμετώπιση του αυξανόμενου ανταγωνισμού από το ανταγωνιστικό αποκεντρωμένο χρηματιστήριο (DEX) SushiSwap, τα διακριτικά UNI διαδραματίζουν κεντρικό ρόλο στην ενδυνάμωση της συμμετοχής της κοινότητας. Παραχωρούνται στους κατόχους διακριτικών UNI δικαιώματα ψήφου, επηρεάζοντας βασικές αποφάσεις σχετικά με τις εξελίξεις της πλατφόρμας, τις στρατηγικές διανομής διακριτικών και τις πιθανές αλλαγές στη δομή των τελών.

Η δημιουργία του UNI ήταν εν μέρει ως απάντηση στην επιθετική στρατηγική απόκτησης χρηστών του SushiSwap, η οποία περιελάμβανε την επιβράβευση των χρηστών Uniswap που μετέφεραν τα χρήματά τους στο SushiSwap με μάρκες SUSHI. Αυτά τα διακριτικά όχι μόνο πρόσφεραν δικαιώματα διακυβέρνησης επί του νέου πρωτοκόλλου αλλά και μερίδιο των τελών συναλλαγής. Για να αντιμετωπιστεί αυτό, η Uniswap ξεκίνησε ένα σημαντικό airdrop, διανέμοντας 150 εκατομμύρια από τα συνολικά 1 δισεκατομμύρια μάρκες UNI στην υπάρχουσα βάση χρηστών της. Αυτή η διανομή ήταν αξιοσημείωτη για την περιεκτικότητά της. Κάθε άτομο που είχε προηγουμένως αλληλεπιδράσει με το Uniswap έλαβε 400 μάρκες UNI, που ανήλθαν σε πάνω από 1.000 $ εκείνη τη στιγμή.

Περαιτέρω σταθεροποιώντας τη δέσμευσή του σε ένα μοντέλο με επίκεντρο τον χρήστη, το airdrop του Uniswap επεκτάθηκε σε περισσότερες από 250.000 διευθύνσεις Ethereum, καθεμία από τις οποίες έλαβε 400 διακριτικά UNI, αξίας σχεδόν 1.400 $. Αυτή η καινοτόμος προσέγγιση όχι μόνο επιβράβευσε τους μακροχρόνιους χρήστες, αλλά και δημιούργησε προηγούμενο στον χώρο του DeFi, επηρεάζοντας τον τρόπο με τον οποίο οι εφαρμογές DeFi αλληλεπιδρούν και ανταμείβουν τις κοινότητές τους. Η Uniswap σχεδιάζει να συνεχίσει αυτή την τάση, με στόχο να διανείμει συνολικά 1 δισεκατομμύριο tokens UNI σε τέσσερα χρόνια, σηματοδοτώντας ένα σημαντικό βήμα στο ταξίδι της πλατφόρμας προς την πλήρη αποκέντρωση και τη διακυβέρνηση της κοινότητας.

Σημειώστε ότι το Plisio σας προσφέρει επίσης:

Δημιουργήστε κρυπτογραφικά τιμολόγια με 2 κλικ and Αποδεχτείτε δωρεές κρυπτογράφησης

12 ενσωματώσεις

6 βιβλιοθήκες για τις πιο δημοφιλείς γλώσσες προγραμματισμού

19 κρυπτονομίσματα και 12 blockchain