アラハバード銀行はどの銀行と合併したのか？2020年の全容
簡潔に言うと、インディアン銀行です。2020年4月1日、アラハバード銀行は独立した銀行としての存在を終えました。必要な情報がこれだけなら、これで十分でしょう。
詳しい説明が必要な方のために、より詳しい説明をします。インド最古の株式会社銀行をインディアン銀行に統合することは、決して小さな動きではありませんでした。総資産額で測ると、瞬く間に国内第7位の規模を誇る公営銀行が誕生したのです。アラハバード銀行に口座をお持ちだった方は、既にお気づきかもしれませんが、今後はインディアン銀行の口座をご利用いただくことになります。支店はそのまま、残高も変わりません。ただ、看板の名前が変わっただけです。
こうした事態は突如として起こったわけではない。デリー政府は水面下で、より大きな計画を進めていた。それは、公的銀行の数を減らし、生き残った銀行が国際的に競争できるだけの規模を確保し、時折発生する不良債権問題も納税者による救済なしに吸収できるようにするというものだ。本稿の残りの部分では、アラハバード銀行がどの銀行と合併したのか、規制当局がなぜその組み合わせを選んだのか、顧客にとって実際に何が変わったのか、そしてこれがインドの銀行合併の流れの中でどのような位置づけにあるのかを詳しく解説する。
アラハバード銀行はどの銀行と合併しましたか？
吸収合併を行ったのはインディアン銀行だった。ニルマラ・シタラマン財務相は2019年8月30日にこの決定を発表した。10の公営銀行をより規模が大きく、資本基盤のしっかりした4つの銀行に統合することが目標であり、2つの銀行のうち規模の小さいアラハバード銀行がインディアン銀行に吸収合併されたのであって、その逆ではなかった。
では、なぜこの組み合わせが選ばれたのでしょうか？主な理由は地理的なものです。チェンナイに本社を置くインディアン・バンクは、南インドで数十年にわたり強固な基盤を築いてきました。一方、アラハバード・バンクは北部と東部で事業を展開していました。両行が合併することで、同じ都市を二重にカバーする必要がなくなり、実際に国全体をカバーできるようになります。これは、どちらの銀行も単独では成し遂げられなかったことです。2020年の統合におけるすべての組み合わせは、おおよそこの論理に基づいています。つまり、たまたま近くにある銀行同士ではなく、互いの弱点を補い合うような事業基盤を組み合わせるということです。
というわけで、答えは明白です。アラハバード銀行はどの銀行と合併したのでしょうか？インディアン銀行です。2020年4月1日。以上。
合併前のアラハバード銀行の略史
アラハバード銀行は、ひっそりと姿を消したような小さな地方銀行ではなかった。1865年に設立された同行は、インドで現在も営業している銀行の中で、ほぼ最長の歴史を誇っていた。だからこそ、何世代にもわたって同行を利用してきた長年の顧客や従業員にとって、2020年の合併は大きな痛手となったのだ。
- 1865年にプラヤグラージ（当時はアラハバードとして知られていた）でヨーロッパの起業家グループによって設立され、合併当時、インドで営業を続けていた最古の株式会社銀行であった。
- スワデーシー運動の時代に起源を持つアラハバード銀行は、インドの初期の工業・貿易経済とともに成長し、東部地域の農業、ジュート、茶の事業に資金を提供した。
- 1969年7月19日、インド政府が大手商業銀行を国有化する動きの一環として、他の13の主要民間銀行とともに国有化された。
- 1989年に買収によって事業を拡大し、1940年に設立されたコルカタを拠点とするユナイテッド・インダストリアル・バンクを買収し、ネットワークに約145の支店を追加した。
- 2019年までに、アラハバード銀行は3,200以上の支店を運営し、23,000人以上の従業員を雇用し、総資産は2,480億ルピーを超えていた。
そういう規模の話なんです。つまり、これは単なる小規模なブランド変更ではなく、155年の歴史を持つブランドの終焉だったのです。
インド銀行とアラハバード銀行の合併の経緯
合併は一夜にして実現したわけではない。発表から完全な技術統合に至るまで、およそ18ヶ月かけて段階的に進められた。
- 2019年8月30日— ニルマラ・シタラマン財務大臣は、10の公営銀行を4つの主要銀行に統合することを発表し、アラハバード銀行はインディアン銀行に合併される予定である。
- 2019年後半～2020年初頭— 両銀行の取締役会が正式に合併を承認し、企業価値評価と株式交換条件の策定を開始する。
- 2020年3月4日— 連邦内閣は合併計画を最終承認した。
- 2020年3月5日— インド銀行やアラハバード銀行など、より広範な統合に関与している公的銀行が、公式の株式交換比率を発表した。
- 2020年4月1日— 合併が法的に発効する。アラハバード銀行は独立した法人格を消滅し、そのすべての支店、資産、負債はインディアン銀行に引き継がれる。
- 2020年を通して、インディアン銀行はアラハバード銀行の中核銀行システム、顧客記録、およびデジタルチャネルを自社のインフラストラクチャに移行するための技術的な作業を開始する。
- 2021年2月15日— 統合されたコアバンキングプラットフォームが本格的に稼働開始。新しいIFSCコードが有効になり、アラハバード銀行のモバイルバンキングおよびネットバンキングのユーザーは、インディアン銀行のindOASISプラットフォームに移行されます。
多くの顧客が最もよく覚えているのは、最後のステップだ。それは、支店名だけでなく、日々の銀行取引の詳細が実際に変更される時だからだ。
株式交換比率と株主への影響
株主にとって、このような合併は、ある重要な数値、すなわち株式交換比率に大きく左右される。これは、投資家が吸収される銀行（アラハバード銀行）の株式1株につき、存続銀行（インディアン銀行）の株式を何株受け取るかを決定する数値である。
| 詳細 | 価値 |
|---|---|
| スワップ比率 | アラハバード銀行株1,000株につき、インディアン銀行株115株 |
| 株式の額面価格 | 各10ルピー（両銀行共通） |
| スワップの発効日 | 2020年4月1日 |
| アンカーバンク | インド銀行 |
| 吸収銀行 | アラハバード銀行 |
この比率は、独立した評価機関による評価に基づき、当時の両銀行の相対的な評価額を反映したものであった。複数の市場アナリストや金融専門誌は、アラハバード銀行の株主は、インド銀行の株式に転換されたことで、保有資産の価値が実質的に減少したと指摘した。その主な原因は、合併前にアラハバード銀行がより多くの不良債権を抱えていたことにある。株式交換が完了すると、既存のアラハバード銀行株は証券取引所から上場廃止となり、それ以降は合併後のインド銀行株のみが取引されている。
アラハバード銀行の顧客にとって何が変わったのか
もしあなたがアラハバード銀行を利用していたなら、今回の合併はあなたの日常的な銀行取引のほぼあらゆる面に影響を与えたでしょう。しかし、合併は一度に起こったわけではなく、あなたの預金が危険にさらされることも一切ありませんでした。
- IFSCコードが変更されました。 2021年2月15日にコアバンキングシステムの移行が完了した時点で、アラハバード銀行の全支店に新しいIFSCコードが割り当てられました。顧客は、NEFT、RTGS、IMPSによる送金、および給与振込や自動引き落としの委任状の更新に新しいコードが必要でした。
- モバイルバンキングとネットバンキングはindOASISに移行しました。アラハバード銀行独自のデジタルバンキングアプリは廃止され、顧客はインディアン銀行のindOASISモバイルバンキングおよびインターネットバンキングプラットフォームに移行されました。
- 小切手帳は一時的に有効でした。旧アラハバード銀行の小切手帳は、システム移行後約6か月間は引き続き使用可能で、顧客は新しいインディアン銀行の小切手帳を注文する猶予期間を得ることができました。
- ATMカードと通帳は移行期間中も引き続き使用可能で、インディアン銀行は徐々に自社ブランドでカードと通帳を再発行していった。
- 支店の所在地はほぼ変更されなかった。旧アラハバード銀行の支店のほとんどは、同じ住所にそのままインディアン銀行の支店として移転し、対面での銀行業務への影響を最小限に抑えた。
- 口座番号と残高は自動的に引き継がれたため、顧客は新規口座を開設したり、手動で資金を移動したりする必要はありませんでした。
合併がインドの公共部門銀行をどのように変革したか
アラハバード銀行とインディアン銀行の合併は、単独で行われたわけではない。同じ2020年4月1日には、他の3組の公営銀行も合併し、インドの公営銀行数は2017年の27行からわずか12行にまで減少した。なぜ合併するのか？銀行の数は減るものの、各銀行のバランスシートは強化され、資本基盤は拡大し、政府に救済を求めることなく信用ショックを吸収できる十分な規模を持つようになるからだ。
| アンカーバンク | 銀行が吸収 | 結果として得られるスケール |
|---|---|---|
| パンジャブ国立銀行 | オリエンタル・バンク・オブ・コマース、ユナイテッド・バンク・オブ・インディア | インドで2番目に大きい公営銀行 |
| カナラ銀行 | シンジケート銀行 | インド全土を対象とする大手小売・中小企業向け融資機関 |
| ユニオン・バンク・オブ・インディア | アンドラ銀行、コーポレーション銀行 | インドで5番目に大きい公共放送局 |
| インド銀行 | アラハバード銀行 | インドで7番目に大きい公共放送局 |
両銀行の合併により、事業規模は約8兆800億ルピー（約850億ドル）に達した。これは、合併前のインディアン銀行単独の規模の約1.9倍に相当する。6,000以上の支店、約4,800台のATM、約43,000人の従業員を擁する合併後の銀行は、ほぼ一夜にして国内有数の大手銀行へと変貌を遂げた。
混乱に見合うだけの価値はあったのだろうか？銀行業界は、不良債権の償却や詐欺事件が相次いだ厳しい時期をようやく乗り越えたばかりだった（アラハバード銀行もその中で数々のスキャンダルを起こしていた）。そのため、政府は、規模が大きく資本力のある銀行は、次回は倒産させにくいだろうと踏んでいたのだ。
銀行合併が決済に混乱をもたらすとき、企業は暗号通貨決済システムに注目する
あまり注目されない点ですが、これほど大規模な銀行合併は、取引先の企業にとって必ずしもスムーズに進むとは限りません。IFSCコードの変更によって、予告なしに自動決済システムが一夜にして停止してしまうこともあります。基幹銀行システムの移行によって、送金が保留されたり、決済期間が延びたり、システム間で記録が移動する際に、口座が新たな本人確認（KYC）の対象になったりすることもあります。単一の銀行口座で決済を受け付けているeコマース事業者にとって、2021年2月の移行のような状況で数日間混乱が生じるだけでも、実際の売上を失うことになりかねません。
そのため、特に国境を越えて販売を行う企業の間で、国内の単一の銀行口座に頼るのではなく、複数の決済手段に決済受付を分散させる動きが広がっているのは当然のことと言えるでしょう。そこでPlisioのような暗号通貨決済ゲートウェイが役立ちます。Plisioを使えば、加盟店はビットコイン、USDT、その他数十種類の暗号通貨を直接受け取ることができ、銀行ではなく独自の決済スケジュールで決済処理が行われます。これは既存の銀行との取引関係を置き換えるものではありません。銀行がシステム移行の途中でもPlisioは機能し続けるため、今回の合併が引き起こしたような頭痛の種を未然に防ぐ有効な手段となります。
結論
では、アラハバード銀行はどの銀行と合併したのでしょうか？ シンプルに言えば、インディアン銀行です。2020年4月1日のこの一件の取引により、インド最古の独立系銀行の1つであるアラハバード銀行の155年の歴史に幕が下ろされ、同時にインドで7番目に大きな公的銀行が誕生しました。合併は迅速に行われたわけではなく、2019年8月の発表から、最終的にすべてのIFSCコード、銀行アプリ、株価に影響を与えた2021年2月のコアバンキング移行まで、ほぼ2年が経過しました。
顧客にとって、この変更は基本的に名称変更だけで、これまでと変わらないサービスが継続されるという結果になった。支店も残高も変わらず、書類だけが更新されたのだ。しかし、もしあなたがビジネスを経営していて、このような移行によって支払いが滞った経験があるなら、どの銀行がその週に何を移行しているかを気にしない暗号通貨決済システムなど、支払い手段を多様化することが、実際に役立つことを覚えておく価値がある。
