مجموعة ديجاردان 2026: الخدمات المصرفية، التأمين، العملات الرقمية، مراجعة التطبيقات

يُعدّ أكبر اتحاد ائتماني في أمريكا الشمالية أقدم من بنك كندا نفسه. ولا يزال مملوكًا لأعضائه البالغ عددهم 7.5 مليون عضو، وليس لمساهمين من القطاع العام، ويدير 196 صندوقًا ائتمانيًا محليًا في كيبيك وأونتاريو، ويدير أصولًا تزيد قيمتها عن 510 مليارات دولار كندي، ويوزع سنويًا أرباحًا على أعضائه. هذا الهيكل هو جوهر الأمر.

تُغطي هذه المجموعة جميع جوانب التمويل الشخصي. فهي تُؤدي الأعمال المصرفية اليومية. وتبيع تأمينات منزلية في كيبيك أكثر من أي شركة أخرى. كما تُدير Disnat، إحدى أقدم شركات الوساطة المالية عبر الإنترنت في البلاد. وتُتيح لأعضائها شراء صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) للبيتكوين والإيثيريوم المُدرجة في كندا من حساب الوساطة نفسه. مع ذلك، لا تُقدم المجموعة تداولًا فوريًا للعملات الرقمية.

يستعرض هذا التقرير الخاص بشركة ديجاردان ما تقوم به المجموعة في 2026: الخدمات المصرفية وAcsèsD، ذراع التأمين، ومنصة Disnat للاستثمار، وجانب العملات المشفرة بدون الحفظ المباشر، واختراق البيانات في عام 2019، وكيف تقارن مع RBC وTD وBMO وScotiabank وCIBC.

ما هي ديجاردان؟: تعاونية كيبيك تأسست عام 1900

كان ألفونس ديجاردان كاتبًا قضائيًا، لا مصرفيًا. أمضى سنواتٍ يشاهد أبناء الطبقة العاملة في كيبيك يُحرمون من الائتمان من قِبل البنوك التي يقع مقرها في مونتريال، وفي السادس من ديسمبر عام ١٩٠٠، افتتح أول "كايس بوبولير" (أي "اتحاد ائتمان الشعب") في مسقط رأسه ليفيس. هذا الصندوق الصغير هو أصل كل ما تراه اليوم.

بعد مرور أكثر من 125 عامًا، تتربع مؤسسة صناديق ديجاردان في كيبيك على عرش 196 صندوقًا محليًا، وأكثر من ألف نقطة خدمة، ونحو 52,500 موظف، وحوالي 7.5 مليون عضو وعميل. وبلغ إجمالي أصولها 510.2 مليار دولار كندي بنهاية عام 2025، بينما بلغ فائضها السنوي 3.81 مليار دولار كندي. وتولى دينيس دوبوا منصب الرئيس والمدير التنفيذي خلفًا لغاي كورمييه في 2 سبتمبر 2025.

هناك نقطة أخرى مهمة لبقية هذا التقييم. تخضع شركة ديجاردان لتنظيم هيئة الأسواق المالية في كيبيك، وليس للمكتب الفيدرالي للمشرف على المؤسسات المالية. هذا البند الوحيد في عملية وضع القواعد يفسر الكثير مما ستراه أدناه.

الخدمات المصرفية مع ديجاردان: الصناديق، الوصول، البطاقات، الحسابات

أصبحت المعاملات المصرفية اليومية مع ديجاردان الآن تُشابه إلى حد كبير ما يحصل عليه عملاء بنك تورنتو دومينيون (TD) أو بنك رويال بنك أوف كندا (RBC)، مع اختلاف هيكلي واحد. ينتمي كل عضو إلى صندوق محلي محدد - لا يوجد حساب "ديجاردان" موحد، بل حساب في صندوق، على سبيل المثال، صندوق ليفيس الشعبي أو صندوق ديجاردان في مونتريال الشرقية. أما AccèsD فهي الطبقة الرقمية التي تُخفي هذا الهيكل القانوني: تسجيل دخول واحد، تطبيق واحد، بوابة إلكترونية واحدة، بغض النظر عن الصندوق الذي يحتفظ بأموالك.

يُغطي تطبيق AccèsD، وهو تطبيق خدمات جوال من Desjardins، جميع الخدمات التي تُغطيها تطبيقات الخدمات المالية الخمسة الكبرى حاليًا. يتضمن التطبيق تسجيل الدخول ببصمة الإصبع والتعرف على الوجه، وخدمات Apple Pay وGoogle Pay، وميزة InstaBalance التي تُتيح لك الاطلاع على رصيدك دون الحاجة إلى تسجيل الدخول، وإيداع الشيكات عبر الهاتف المحمول باستخدام صورة، وخدمة Interac e-Transfer، وقفل البطاقة واستبدالها واسترداد المكافآت من داخل التطبيق. كما يُقدم مساعد الذكاء الاصطناعي Alvie رؤى مالية ونصائح حول الميزانية. وتدعم المنصة أيضًا مجموعة واسعة من أنواع الحسابات المسجلة - مثل الحسابات الجارية، وحسابات التوفير، وحسابات التقاعد المسجلة (RRSP)، وحسابات التوفير المعفاة من الضرائب (TFSA)، وحسابات دخل التقاعد المسجلة (RRIF)، وحسابات التوفير التعليمية المسجلة (RESP)، وحسابات التوفير الصحي العائلية (FHSA)، وحسابات التقاعد الفردية المقفلة (LIRA)، وحسابات الدخل مدى الحياة (LIF)، والحسابات غير المسجلة - وهو أمر مهم لأن متوسط الأسر الكندية يمتلك ثلاثة أو أربعة من هذه الحسابات في آن واحد.

تُصدر بطاقات الائتمان والخصم ضمن برنامج فيزا الخاص بالتعاونية (كاش باك، أوديسي، إليجانس، بونس، إيتوديانت). تتميز باقات الشباب والطلاب بأسعار تنافسية للغاية: يحصل الشباب من عمر 14 إلى 17 عامًا على باقة شهرية مجانية مع معاملات غير محدودة، وهو ما لا تزال معظم عروض الشركات الخمس الكبرى تفتقر إليه.

ما يميز ديجاردان بشكل واضح، في 2026، هو شبكة فروعها في كيبيك. لا يزال بإمكان الأعضاء زيارة أي فرع والتحدث مع موظف بشأن قرض عقاري. أغلقت التعاونية فروعًا خلال العقد الماضي - من 293 فرعًا إلى 196 - لكن بصمتها المتبقية في مناطق كيبيك أكثر كثافة من أي بنك مرخص.

تأمين ديجاردان: السيارات، المنازل، الحياة، والصحة

لا يدرك معظم سكان أونتاريو أنهم عملاء لشركة ديجاردان. فقد فتحوا بوليصة تأمين لدى شركة ستيت فارم منذ سنوات، واستمروا في دفع نفس القسط، وفي أحد الأيام وصلهم خطاب يُخبرهم بتغيير العلامة التجارية على بطاقة محفظتهم. حدثت هذه القصة برمتها في عامي 2014 و2015، عندما دفعت ديجاردان حوالي 1.6 مليار دولار كندي مقابل محفظة ستيت فارم الكندية، واستحوذت على ما يقرب من 1.2 مليون عميل دفعة واحدة.

جعلت هذه الصفقة من ديجاردان ثاني أكبر شركة تأمين على الممتلكات والحوادث في كندا. وتستحوذ الشركة التعاونية حاليًا على ما يقارب 14.2% من سوق السيارات الوطني، ونحو 28% من سوق تأمين المنازل في كيبيك. وتُعدّ مجموعة ديجاردان للتأمين العام الذراعَ الناتجة عن هذه الصفقة في مجال تأمين الممتلكات والحوادث. أما شركة ديجاردان للأمن المالي، وهي شركة تابعة منفصلة، فتُعنى بتأمين الحياة، والعجز، والمزايا الجماعية، والتأمين الصحي الفردي. أجد أن قصة التأمين هي الجانب الأقل تناولًا في الصورة الحديثة للشركة التعاونية - فمعظم سكان كيبيك يعرفون عن صناديق التأمين، وقليلون خارج هذا القطاع يتذكرون أن شعار شركة ستيت فارم، الذي كان يُزيّن أكثر من مليون مدخل منزل في كندا، قد استُبدل برمز ماسي أخضر قبل عقد من الزمن.

ديجاردان للاستثمارات وشركة ديسنات للوساطة عبر الإنترنت

تُعدّ ديزنات أقدم من معظم شركات الوساطة الكندية. كانت تُعرف سابقاً باسم ديجاردان للوساطة الإلكترونية، وتأسست عام 1983. تضم المنصة اليوم مستويين: ديزنات دايركت للمتداولين الأفراد، وديزنات كلاسيك للمتداولين النشطين.

أُعيد هيكلة نظام التسعير في منتصف عام 2022. تُتداول الآن جميع الأسهم وصناديق المؤشرات المتداولة المدرجة في كندا والولايات المتحدة بدون عمولة. تبلغ تكلفة الخيارات 1.25 دولار كندي للعقد الواحد، بحد أدنى 8.75 دولار كندي. تُتداول صناديق الاستثمار المشتركة مجانًا، بما في ذلك مجموعة صناديق ديجاردان وصندوق رأس المال الإقليمي التعاوني ديجاردان، وهو أداة ائتمان ضريبي خاصة بكيبيك، من غير المرجح أن يستخدمها مستثمر من أونتاريو. تشمل أنواع الحسابات المسجلة جميع أنواع الحسابات الكندية: حساب التوفير المعفى من الضرائب (TFSA)، وحساب التقاعد المسجل (RRSP)، وحساب التوفير الصحي العائلي (FHSA)، وحساب التوفير التعليمي المسجل (RESP)، وحساب التقاعد الفردي المقيد (LIRA)، وصندوق دخل التقاعد المسجل (RRIF)، وحساب الهامش، والحساب النقدي. صنّفت مؤسسة جي دي باور شركة ديجاردان في المرتبة الثانية في دراستها الكندية لعام 2025 حول رضا المستثمرين الذين يديرون استثماراتهم بأنفسهم، بعد شركة ويلث سيمبل، وقبل شركة كويستريد، وقبل جميع العلامات التجارية الخمس الكبرى للاستثمار المباشر.

هناك ذراعان آخران جديران بالمعرفة. "أفيسو ويلث" مشروع مشترك بين "ديجاردان" و"رابطة الاتحادات الائتمانية الكندية"، وهي تُدير خدمة المستشار الآلي للأعضاء الذين يُفضلون عدم اختيار صناديق المؤشرات المتداولة بأنفسهم. أما "ديجاردان سيكيوريتيز"، الذراع المُتكاملة الخدمات الخاضعة لتنظيم هيئة تنظيم صناعة الاستثمار في كندا (IIROC)، فهي وجهة الأعضاء ذوي الملاءة المالية العالية للحصول على استشارة مالية. وبإضافة كل ذلك إلى ذراعي الخدمات المصرفية والتأمين، نجد أن الجانب الاستثماري في كيبيك يُقدم خدمات شاملة بشكل استثنائي بالنسبة لمؤسسة بحجم "ديجاردان". ويعود جزء من ذلك إلى عدم وجود مساهمين من الجمهور العام يُطالبون بهامش ربح أعلى للوساطة. إن هذا المزيج من الخدمات المالية تحت بطاقة عضوية واحدة يُعد نادرًا حقًا في الممارسة الكندية.

العملات الرقمية على منصة ديجاردان: الوصول إلى صناديق الاستثمار المتداولة للبيتكوين والإيثيريوم

كانت ديجاردان من أبرز المجموعات الكندية التي عارضت بشدة تداول العملات الرقمية الفورية. ويتمثل موقفها المعلن، الذي أكده كبار المسؤولين آخر مرة عام ٢٠٢٤، في أن "البيتكوين ليس وسيلة دفع مقبولة" وأن التداول المباشر للعملات الرقمية ليس ضمن خططها المستقبلية. كما تمنع سياسة التداول الخاصة بالموظفين التداول المباشر بالعملات الرقمية لمن يشغلون مناصب استشارية.

الخيار العملي هو صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs). كانت كندا أول دولة في العالم تُقرّ صندوق مؤشرات متداولة فوري للبيتكوين - صندوق Purpose Bitcoin ETF (رمز التداول BTCC) - في فبراير 2021. يمكن لأعضاء ديجاردان شراء هذا الصندوق، ومعظم صناديق المؤشرات المتداولة الكندية الأخرى للعملات الرقمية، من خلال أي حساب Disnat بدون عمولة. ويمكن الاحتفاظ بهذه الأموال في حساب التوفير المعفى من الضرائب (TFSA) أو حساب التقاعد المسجل (RRSP) أو حساب التوفير الصحي الفيدرالي (FHSA)، وبذلك تُعفى الأرباح بالكامل من الضرائب.

تكمن أهمية هذا الأمر في حسابات الضرائب. فالمستثمر الكندي الذي يشتري صندوقًا استثماريًا متداولًا في البورصة (ETF) للبيتكوين مدرجًا في كندا ضمن حساب توفير معفى من الضرائب (TFSA) لا يدفع أي ضرائب على الربح، حتى الحد الأقصى السنوي المسموح به. هذه النتيجة أفضل بكثير مما يمكن للمستثمر الأمريكي الحصول عليه ضمن حساب التقاعد الفردي (Roth IRA)، الذي لا يزال يتطلب وجود جهة وصاية ذاتية لإدارة صندوق استثماري متداول في البورصة للبيتكوين. بالنسبة لمستثمر كندي طويل الأجل في مجال العملات الرقمية، وهو أيضًا عضو في ديجاردان، قد لا يكون هذا الخيار مثيرًا، ولكنه في الواقع فعال من حيث الضرائب.

ديجاردان في مواجهة الخمسة الكبار: آر بي سي، تي دي، بي إم أو، سكوتيا، سي آي بي سي

لنبدأ بالحجم، لأن الفرق واضح. تبلغ أصول بنك RBC حوالي 2 تريليون دولار كندي، بينما تبلغ أصول بنك TD حوالي 2.1 تريليون دولار كندي. أما بنوك BMO وScotiabank وCIBC، فتتراوح أصول كل منها بين 1.0 و1.4 تريليون دولار كندي. ويُعد بنك Desjardins، بأصول تبلغ 510 مليارات دولار كندي، سادس أكبر مؤسسة تقبل الودائع في البلاد، وأكبرها التي لا تُصنف نفسها كبنك مرخص.

فيما يتعلق بالتسعير، فالوضع مختلف. ألغت ديسنات عمولتها على الأسهم وصناديق المؤشرات المتداولة في عام 2022. أما آر بي سي دايركت إنفستنج، فلم تلحق بها إلا في يونيو 2025، وحتى حينها، اقتصرت على صناديق المؤشرات المتداولة فقط، وليس على الأسهم الأساسية. بينما لا تزال تي دي دايركت، وبي إم أو إنفستور لاين، وسكوتيا آي تريد، وسي آي بي سي إنفستورز إيدج تفرض عمولات حقيقية على كل عملية تداول في معظم فئات خدماتها للأفراد. أما بالنسبة لصناديق بيتكوين المتداولة المدرجة في كندا، فقد تقلصت الفجوة - إذ تبيعها جميع شركات الوساطة الخمس الكبرى، بل إن سكوتيا بنك أطلقت صندوقًا متعدد العملات الرقمية بالتعاون مع 3iQ خلال عام 2025. هل تجد بيتكوين داخل تطبيق الخدمات المصرفية الرئيسي؟ لن تجدها في أي منها. ولن تجدها في ديجاردان أيضًا، على أي حال.

بصراحة، بالنسبة لسكان كيبيك، تتفوق البنوك التعاونية من حيث رسوم الخدمات المصرفية اليومية، وتوافر الفروع، وشبكة الفروع الواسعة. أما بالنسبة للمستثمرين على المستوى الوطني، فتتفوق البنوك الخمسة الكبرى من حيث الانتشار العالمي ومرونة حسابات الدولار الأمريكي. وبالنسبة للمستثمرين المهتمين بالعملات الرقمية والذين يديرون استثماراتهم بأنفسهم، تُعدّ منصة Disnat خيارًا تنافسيًا حقيقيًا، وأرخص بكثير من منصة RBC Direct Investing في مجال الأسهم.

التصنيفات الائتمانية والتكاليف وتداعيات اختراق البيانات لعام 2019

لا تزال ديجاردان تحمل تصنيفات ائتمانية تعادل إلى حد كبير تصنيفات وكالات التصنيف الائتماني الخمس الكبرى: موديز Aa2، وستاندرد آند بورز A+، ودي بي آر إس AA، وفيتش AA-. وقد تم إعادة تأكيد هذه التصنيفات خلال دورة التصنيف الأخيرة.

في تاريخ التعاونية الحديث، كان ثمن الإفلاس هو اختراق البيانات عام 2019. إذ قام موظف سابق في فريق تحليلات التسويق بنسخ بيانات شخصية تخص نحو 9.7 مليون فرد وشركة، ثم باع الملف خارج الشركة. تم اكتشاف الاختراق في ديسمبر 2018، ونُشر للعلن في يونيو 2019. ولا يزال يُعد أكبر تسريب بيانات في تاريخ القطاع المالي الكندي. وفي عام 2020، أصدر مكتب مفوض الخصوصية حكمًا بأن ديجاردان قد انتهكت قانون حماية المعلومات الشخصية والوثائق الإلكترونية (PIPEDA). وتمت الموافقة على تسوية دعوى جماعية وطنية بقيمة 200.9 مليون دولار كندي تقريبًا في يونيو 2022. وعُرض على كل عضو متضرر خدمة مراقبة ائتمانية مدى الحياة من خلال شركة إيكويفاكس. داخل الشركة، أجبر الاختراق على إعادة بناء أنظمة إدارة الهوية وتشديد قواعد التحكم في الوصول. أما خارجها، فلم يؤثر على التصنيف الائتماني للتعاونية.

أعود مرارًا وتكرارًا إلى نقطة الضعف عندما أفكر في ديجاردان. الوضع المالي سليم، والتصنيفات الائتمانية مستقرة، وقد قامت الشركة التعاونية بالعمل الشاق المتمثل في معالجة المشكلة. لكن "فقدان 9.7 مليون سجل هوية" هو نوع من الحقائق التاريخية التي يجب أن تؤخذ في الاعتبار عند اتخاذ أي قرار جاد من قبل أي عضو.

كيفية فتح حساب في ديجاردان وتسجيل الدخول إلى AccèsD

يجب أن تكون مقيمًا في كندا، وأن تبلغ من العمر 18 عامًا أو أكثر (تغطي خطط الشباب الفئة العمرية من 14 إلى 17 عامًا برفقة أحد الوالدين). يتم التحقق من الهوية إلكترونيًا أو شخصيًا في أحد فروع الصندوق. شراء سهم واحد بقيمة 5 دولارات كندية يمنحك عضوية كاملة مع حق التصويت في فرع الصندوق المحلي. تصلك بطاقة الخصم الأولى خلال خمسة إلى سبعة أيام. يتطلب تسجيل الدخول إلى AccèsD اسم مستخدم وكلمة مرور ورمز تحقق إضافي؛ ويتطلب رابط تطبيق AccèsD لخدمات الهاتف المحمول على نظامي iOS وAndroid نفس البيانات.

ريستورنيس: كيف تعيد التعاونية الأرباح إلى الأعضاء

يُعدّ نظام التوزيع (ristourne) الآلية التي تُميّز ديجاردان عن أي بنك مُرخص. ففي كل عام، يُعاد جزء من فائض التعاونية إلى الأعضاء بما يتناسب مع حجم معاملات كل عضو مع صندوقه (الودائع، والقروض المُخدّمة، والمنتجات المُستخدمة)، بينما يُخصّص جزء آخر لتمويل رعاية المجتمع ومؤسسة ديجاردان. في السنة المالية 2025، دفعت التعاونية ما يقارب 505 ملايين دولار كندي كتوزيعات ومساهمات مجتمعية، بزيادة قدرها 15.6% عن 437 مليون دولار كندي في العام السابق. ويُجرى التصويت على المبلغ السنوي في الاجتماع العام لكل صندوق؛ وتُعامل هذه المبالغ ضريبياً كأرباح موزعة، وليس كفوائد بنكية.

رأي الكنديين في ديجاردان في 2026

بالنسبة لسكان كيبيك، تُعدّ هذه المجموعة الخيار الأمثل في 2026: خدمات مصرفية شاملة، وساطة مالية منخفضة التكلفة، خدمة عملاء قوية، ذراع تأمين متين، وشبكة فروع واسعة. أما بالنسبة لأعضاء أونتاريو الذين لديهم حساب مصرفي قريب، فإنّ التكاليف معقولة حتى وإن كانت خدمات الدعم داخل الفروع أقلّ شمولاً. بالنسبة لمن هم خارج كيبيك وأونتاريو، تُشكّل قلة الفروع عائقًا، ويُعدّ حساب "الخمسة الكبار" بالإضافة إلى "ديسنات" للاستثمار خيارًا مناسبًا. بالنسبة للمهتمين بالعملات الرقمية، يُعدّ "ديسنات" بالإضافة إلى صناديق المؤشرات المتداولة للبيتكوين أو الإيثيريوم المحمية بموجب حسابات التوفير المعفاة من الضرائب (TFSA) من أفضل الخيارات الضريبية التي يُمكن لأي مستثمر فردي في أمريكا الشمالية الحصول عليها.

Mathis Curcio

Mathis Curcio is a senior content strategist and NFT specialist at Plisio. With over 5 years of experience in the Web3 space, Mathis focuses on the evolution of NFT ecosystems, digital collectibles, and decentralized ownership models. He creates accessible, insight-driven content that bridges the gap between blockchain innovation and mainstream adoption. His expertise spans NFT market trends, use cases across art and gaming, and the infrastructure powering next-generation tokenized assets.