Обзор Coinalyze: данные по торговле фьючерсами и анализ портфелей.

Свеча движется, и вы понятия не имеете, почему. С таким моментом рано или поздно сталкивается каждый трейдер фьючерсами, и это одна из главных причин, почему Coinalyze постоянно упоминается в торговых Discord-каналах и в Твиттере. Одна только цена не говорит о том, кто был готов к этому движению и насколько велико было их кредитное плечо.

Coinalyze заполняет этот пробел. Это бесплатная платформа для криптоаналитики, построенная на основе рынков деривативов, которая собирает данные об открытом интересе, ставках финансирования, ликвидациях и потоке ордеров с более чем десятка бирж в единую панель управления. Вместо того чтобы проверять каждую биржу по отдельности, вы получаете единое сводное представление о положении фьючерсного рынка: длинные позиции, короткие позиции, избыточное кредитное плечо или спокойствие, рядом с ценовым графиком, за которым все уже следят. Ниже: что она делает, как вписывается в реальный рабочий процесс торговли фьючерсами, в чем ее преимущества, в чем недостатки и как она сравнивается с несколькими инструментами, борющимися за ту же нишу.

Что такое Coinalyze и как он работает?

Габриэль Додан, румынский программист, проживающий в Яссах, запустил Coinalyze в январе 2017 года. Компания никогда не стремилась стать универсальным криптоприложением. Она выполняет одну задачу — анализирует данные рынка деривативов, и делает это в режиме реального времени, бесплатно, прямо в браузере.

Вот механическая часть: Coinalyze подключается к публичным API крупных бирж деривативов и нормализует поступающие данные, преобразуя их в общие метрики. Это важнее, чем кажется на первый взгляд. Binance и Bybit не сообщают об открытом интересе или финансировании одинаково, поэтому без такого механизма преобразования вам приходится вручную сверять форматы каждый раз, когда вы хотите их сравнить. Coinalyze делает это автоматически, и поскольку соединения остаются активными, изменения позиций отображаются в режиме реального времени, а не с задержкой в несколько минут. Больше не нужно переключаться между восемью панелями управления бирж, чтобы проверить один показатель.

Интерфейс ориентирован в первую очередь на графики и не пытается быть слишком сложным в этом плане. Выберите актив, выберите показатель, и он наложится на стандартный график свечей или расположится под ним в виде отдельной панели. Вам даже не нужна учетная запись, чтобы изучить бесплатный уровень, что является одним из препятствий, если вы просто хотите проверить ставки финансирования перед совершением сделки.

Основные функции: графики, сигналы и данные о ликвидации

Ценность Coinalyze заключается в широком спектре метрик для анализа производных инструментов, которые собраны в одном месте и предоставляются в режиме реального времени, а не в какой-либо одной эффектной функции. Основной набор включает в себя:

• Отслеживание открытого интереса — общая стоимость непогашенных фьючерсных контрактов на каждой бирже и агрегированная сумма по всем биржам, обновляемая в режиме реального времени.
• Данные о ставках финансирования — как текущая ставка финансирования, так и прогнозируемая ставка для бессрочных контрактов, нормализованные по интервалам в 1 час, 8 часов, сутки и год.
• Лента ликвидаций — поток данных о принудительных ликвидациях в режиме реального времени по размеру и стороне, полезный для выявления каскадных ликвидаций до того, как они проявятся в виде ценового теневого силуэта.
• Кумулятивная дельта объема (CVD) — постоянно меняющийся показатель агрессивного давления покупателей и продавцов, отображаемый непосредственно на ценовом графике.
• Соотношение длинных и коротких позиций — распределение позиций по биржам, показывающее, насколько переполнена та или иная сделка.
• Конструктор пользовательских метрик — позволяет трейдеру объединять любые два потока данных в собственную формулу, вместо того чтобы ограничиваться предустановленными настройками Coinalyze.

Большинство бирж предоставляют часть этих данных изначально, поэтому ни один из этих показателей не является уникальным для Coinalyze. Отличие заключается в том, что данные об открытом интересе, финансировании и ликвидациях с более чем десятка площадок находятся в одном интерфейсе, а не в десятке вкладок браузера.

Как Coinalyze вписывается в торговую стратегию с использованием биткоинов

Сама по себе ставка финансирования лишь показывает, кто кому платит. Она становится полезной только в сочетании с ценой и открытым интересом. Возьмем, к примеру, биткоин: когда финансирование резко растет, а цена продолжает неуклонно повышаться, это обычно означает, что рост обусловлен не спотовыми покупателями, а держателями длинных позиций с кредитным плечом, и подобная ситуация, как правило, заканчивается резкой коррекцией, когда позиции этих держателей длинных позиций закрываются.

Если перевернуть ситуацию, логика останется прежней. Глубоко отрицательное финансирование во время распродажи означает, что короткие позиции переполнены и игроки платят за то, чтобы оставаться на них, что может привести к сжатию, если цена найдет нижний предел. Coinalyze не покажет вам, в какую сторону произойдет прорыв. Он выявляет дисбаланс и оставляет решение за вами.

Затем есть открытый интерес, который добавляет совершенно новое измерение. Рост открытого интереса наряду с ростом цен указывает на приток новых средств; рост открытого интереса наряду с падением цен указывает на приток новых коротких позиций. Если сопоставить дельту открытого интереса с графиком свечей, то одна ценовая линия превратится в приблизительную карту того, кто на самом деле движет движением цены. Это наиболее полезно, когда вы наблюдаете не только за одним активом изолированно, но и накладываете данные о позиционировании на более широкий портфель, и именно здесь инструменты фьючерсной торговли, подобные этому, приносят свои плоды.

Анализ динамики цен с помощью данных Coinalyze

Простой график цен показывает, о чем договорились покупатели и продавцы. Он не показывает, какой объем кредитного плеча стоял за этим соглашением или где может находиться следующая группа принудительных ликвидаций. Тепловые карты ликвидаций Coinalyze напрямую устраняют этот пробел, оценивая ценовые зоны, где значительный объем позиций с использованием кредитного плеча будет принудительно закрыт, если цена достигнет этих зон.

Трейдеры используют это довольно механически: определяют кластер ликвидаций выше или ниже текущей цены, а затем рассматривают его как магнит, к которому может притягиваться рынок, поскольку каскадные ликвидации, как правило, ускоряют движение после начала процесса. CVD добавляет дополнительную информацию. Когда цена остается неизменной, но CVD растет, покупатели незаметно поглощают предложение, и это иногда проявляется как прорыв, который график, основанный только на цене, не смог бы предсказать заранее.

Это не хрустальный шар, и трейдеры, которые относятся к нему именно так, обычно в итоге разочаровываются. Он лучше всего работает как фильтр: подтверждает ли график производных инструментов или противоречит тому, что он показывает на ценовом графике? Coinalyze уточняет этот вопрос. Он не дает на него ответа за вас. Для трейдеров, управляющих несколькими позициями, выявление этих сигналов в рамках всего портфеля имеет большее значение, чем наблюдение только за одним графиком.

Биржи и рынки объединяют усилия для покрытия рисков.

Coinalyze собирает данные с более чем десятка крупнейших бирж производных инструментов, охватывая подавляющее большинство мирового объема фьючерсных сделок. Данные включают как бессрочные, так и долгосрочные фьючерсные контракты на перечисленных ниже площадках.

По сравнению с другими платформами, охват спотового рынка здесь значительно меньше. Coinalyze специализируется на деривативах, поэтому трейдерам, ищущим подробный анализ стакана ордеров на спотовом рынке, лучше подойдут другие инструменты. Однако для тех, кто торгует фьючерсами, этот список бирж охватывает практически все заслуживающие внимания площадки.

Цены Coinalyze: бесплатный тариф против доступа к API.

Главное преимущество — бесплатный уровень, и это не урезанная пробная версия. Он включает в себя графики в реальном времени, основные показатели, перечисленные выше, и доступ к большинству бирж без платных ограничений. Это необычно для рынка, где аналогичные панели мониторинга деривативов часто ограничивают доступ к информации об открытом интересе или истории финансирования только подпиской.

Coinalyze также предлагает бесплатный REST API для разработчиков, которые хотят программно получать данные фьючерсного рынка, а не считывать их с панели мониторинга. API предоставляет конечные точки для бирж, рынков, истории открытого интереса, истории ставок финансирования и истории ликвидаций, с установленным лимитом в 40 вызовов в минуту на бесплатном уровне. Существуют платные планы для трейдеров и команд, которым требуются более высокие лимиты API или более продвинутые инструменты, что помогает отслеживать позиции в более широком портфеле, а не только по одной сделке. Тем не менее, бесплатного уровня достаточно для большинства индивидуальных трейдеров.

Сильные и слабые стороны активной торговли

Ни одна аналитическая платформа не подходит идеально для любого стиля торговли, и Coinalyze не является исключением. Стоит подробно остановиться на том, в чем она оправдывает себя, а в чем нет.

В чём его сильные стороны:

• Подробные данные по производным финансовым инструментам в режиме реального времени, собранные с более чем десятка бирж, в одном окне.
• Щедрый бесплатный тариф, который не ограничивает доступ к наиболее важным показателям.
• Бесплатный, хорошо документированный API для трейдеров, создающих собственные инструменты или панели мониторинга.
• Удобный интерфейс, не требующий сложной процедуры ознакомления.

В чём заключаются недостатки:

• Минимальный анализ спотового рынка: это инструмент, ориентированный в первую очередь на производные финансовые инструменты, а не платформа для получения общих рыночных данных.
• Встроенной функции исполнения сделок или брокерских услуг нет. Coinalyze — это слой данных, а не место для размещения ордеров.
• Использование сложных метрик, таких как CVD и пользовательские формулы, предполагает наличие определенных знаний в области производных финансовых инструментов, что является серьезным препятствием для трейдеров, только начинающих торговать фьючерсами.
• Будучи небольшой, целеустремленной компанией, мы выпускаем новые функции в темпе небольшой команды, а не хорошо финансируемой платформы.

Coinalyze: Альтернативы, заслуживающие сравнения

Coinalyze — не единственный инструмент криптоаналитики, построенный на основе данных о производных инструментах, поэтому полезно знать, насколько он эффективен, прежде чем использовать его ежедневно.

1. CoinGlass — ближайший прямой конкурент, с аналогичным акцентом на открытый интерес, финансирование и ликвидации, а также более развитым набором готовых панелей управления.
2. Glassnode — больше ориентирован на аналитику в блокчейне, чем на производные инструменты, и лучше подходит для долгосрочного позиционирования, чем для внутридневных фьючерсных сделок.
3. CryptoQuant — объединяет данные о потоках информации в блокчейне и на биржах, популярен среди аналитиков, которым нужен макроэкономический обзор наряду с показателями производных инструментов.
4. Laevitas — ориентирована на трейдеров опционами и волатильностью, а не на трейдеров фьючерсами, работающими на смежных рынках.
5. TradingView (с дополнениями для работы с производными инструментами) — платформа для построения графиков по умолчанию для большинства трейдеров, расширяемая с помощью скриптов сообщества, которые имитируют некоторые функции Coinalyze, реализованные изначально.

Практическое различие заключается в масштабе: Coinalyze узко специализируется на данных фьючерсного рынка и тщательно изучает только этот аспект, в то время как несколько альтернативных сервисов охватывают также данные по блокчейну, опционам и спотовым сделкам. Трейдеры, которым нужен контекст именно для деривативов, без необходимости платить за охват других рынков, как правило, в первую очередь обращаются к Coinalyze или CoinGlass.

Начните работу с Coinalyze уже сегодня!

Coinalyze не будет указывать трейдеру, что делать дальше, и в этом-то и заключается его суть. Будучи инструментом криптоаналитики, разработанным для деривативов, это скорее слой данных, а не механизм принятия решений. Его главное преимущество — это избавление от необходимости вручную проверять ставки финансирования и открытый интерес на десятке бирж по одной вкладке за раз, заменяя эту рутину единой панелью мониторинга, обновляющейся в режиме реального времени. Для любого, кто регулярно торгует фьючерсами, это само по себе оправдывает бесплатную цену.

Однако умение хорошо понимать рынок — это лишь половина дела в ведении бизнеса, ориентированного на криптовалюты. Как только решения о позиционировании и времени превращаются в реальные транзакции, будь то прием криптовалютных платежей, расчеты с партнерами или перемещение средств между блокчейнами, операционная сторона имеет такое же значение, как и аналитика. Именно здесь на помощь приходит платежный шлюз, специально разработанный для криптовалют, такой как Plisio : он предоставляет трейдерам и криптобизнесам надежный способ приема и управления криптовалютными платежами после того, как анализ рынка с помощью таких инструментов, как Coinalyze, преобразуется в решение, заслуживающее принятия.

Elisabeth McGowan

A freelance writer passionate about celebrities, net worth stories, athletes, and political figures. She transforms facts into engaging narratives. A true cheese lover and cycling enthusiast, she finds inspiration in motion and flavor.