O cenário cripto em evolução na Polônia: um guia completo para a licença criptográfica polonesa em 2025
A Polônia rapidamente se tornou um dos polos mais ativos da Europa para moedas virtuais e inovação em ativos digitais. À medida que o interesse cresce, aumenta também a necessidade de um caminho regulatório claro. Na prática, operar um negócio de criptomoedas na Polônia não exige uma "licença" tradicional — em vez disso, as empresas devem obter registro ou autorização, dependendo do tipo de atividade com criptomoedas que oferecem.
Com a MiCA a reformular o mercado europeu de criptomoedas e a Polónia a preparar-se para adotar integralmente o quadro regulamentar da UE, os empreendedores que entram no setor das criptomoedas precisam de uma visão geral fiável de todos os requisitos para obter uma licença de criptomoeda na Polónia, aderir ao registo VASP e preparar-se para a futura licença CASP na Polónia.
Este guia explica todo o processo de licenciamento de criptomoedas na Polônia em linguagem natural e acessível, abrangendo o registro de atividades com moedas virtuais, as futuras obrigações alinhadas à MiCA e os passos necessários para abrir uma empresa de criptomoedas na Polônia em 2025.
Licença de Criptomoedas na Polônia em 2025 — Principais destaques para o licenciamento na Polônia
Estatísticas recentes de 2025 destacam a rapidez com que o mercado de criptomoedas na Polônia está se expandindo:
- No primeiro trimestre de 2025, mais de 3,1 milhões de residentes na Polônia possuíam criptomoedas ativamente, um aumento de 22% em comparação com 2023.
- A Polônia agora abriga mais de 1.870 entidades VASP registradas , tornando-se um dos três principais países da UE em número de empresas registradas no setor de criptomoedas.
- De acordo com relatórios do setor, o volume anual de transações processadas por empresas de criptomoedas sediadas na Polônia ultrapassou € 28 bilhões em 2024 .
- Mais de 37% dos jovens adultos (18-34 anos) na Polônia relatam usar criptomoedas para pagamentos, negociações ou poupança.
- A adoção de criptomoedas entre as PMEs polacas cresceu 15% em 2024 , com mais de 12.000 empresas a aceitar ativos digitais.
Essas métricas refletem o crescente ímpeto da Polônia como um centro europeu de criptomoedas, às vésperas da implementação completa do MiCA.
As regras atuais da Polônia se concentram no Registro de Moedas Virtuais , que substituiu o licenciamento tradicional por uma estrutura de conformidade mais rápida e simples. Desde a sua criação em 2021, o registro permitiu que mais de 1.500 empresas fossem legalmente registradas na Polônia.
No entanto, a regulamentação de criptomoedas na Polônia está passando por uma transição para um modelo de licenciamento completo sob a MiCA, o que significa que as empresas precisarão cumprir padrões mais rigorosos em toda a UE.
Pontos principais:
- O registo no registo VASP é obrigatório para atividades com criptomoedas na Polónia.
- O sistema é baseado nas normas de AML (Anti-Money Laundering, ou Prevenção à Lavagem de Dinheiro) e nas diretivas da UE.
- A futura estrutura MiCA substituirá o simples registro por uma licença CASP formal na Polônia .
- As empresas de criptomoedas devem cumprir novos requisitos de governança, capital e conformidade.
Regulamentação na Polônia: Como o mercado de criptomoedas polonês evolui em direção aos requisitos de licenciamento CASP
As criptomoedas existem na Polônia há mais de uma década, mas a resposta regulatória tornou-se séria após a atualização das normas de combate à lavagem de dinheiro (AML) da União Europeia. As alterações de 2021 à Lei Polonesa de AML introduziram formalmente a regulamentação das moedas virtuais, alinhando as normas nacionais à Diretiva 2018/843 .
Essas regras visam impedir o uso indevido de criptomoedas para fins ilícitos, ao mesmo tempo que apoiam negócios legítimos no setor de criptomoedas.
A Polônia é atualmente um dos mercados de criptomoedas mais ativos da Europa: pesquisas mostram que mais de dois milhões de residentes possuem alguma forma de criptomoeda, e as empresas estão aceitando cada vez mais ativos digitais como forma de pagamento.
Registro de Moedas Virtuais — Registro Principal de VASP para Titulares de Licenças de Criptomoedas Polonesas
O Registro de Moedas Virtuais , mantido pela Câmara de Administração Tributária em Katowice, é o principal mecanismo regulatório do setor de criptomoedas atualmente.
É necessário se inscrever para:
- corretoras de criptomoedas;
- serviços de criptomoeda para criptomoeda;
- Conversão de moeda fiduciária para criptomoeda;
- intermediação em transações criptográficas;
- Manter ou gerenciar contas de moeda virtual;
- A maioria dos serviços de criptomoedas são realizados na Polônia.
Embora esse sistema seja comumente chamado de licença criptográfica polonesa , tecnicamente trata-se de um registro, e não de uma licença completa.
Este passo é obrigatório antes de iniciar atividades com criptomoedas na Polônia.
Quem deve se registrar na Polônia — Entidades que necessitam de uma licença VASP na Polônia
Nem todas as empresas que lidam com ativos digitais precisam de registro. A Lei de Combate à Lavagem de Dinheiro especifica quais atividades se qualificam como atividades comerciais com moeda virtual.
As empresas devem se cadastrar se fornecerem:
- Serviços de câmbio envolvendo criptomoedas na Polônia;
- Conversão de criptomoedas por moedas fiduciárias e vice-versa;
- negociação de criptomoedas entre ativos digitais;
- serviços de corretagem ou intermediação de criptomoedas;
- Gestão de carteira ou conta de custódia.
As empresas que prestam esses serviços sem registro estão sujeitas a penalidades financeiras significativas.
Requisitos para Obtenção de uma Licença de Criptomoedas na Polônia e Inscrição no Registro VASP
Para ser registrada na Polônia, uma empresa de criptomoedas deve atender a diversas condições legais e organizacionais.
1. Reputação adequada
Os indivíduos envolvidos na empresa não devem ter sido condenados por crimes listados no Artigo 129 da Lei de Combate à Lavagem de Dinheiro, incluindo crimes financeiros, falsificação ou delitos que prejudiquem a confiança pública.
2. Conhecimento ou experiência profissional
A pessoa responsável pelas atividades com criptomoedas deve:
- concluir o treinamento em moedas virtuais, ou
- Ter pelo menos um ano de experiência em serviços relacionados a criptomoedas.
A comprovação disso deve ser apresentada juntamente com o pedido de registro.
Você precisa de uma licença para operar com criptomoedas na Polônia em 2025?
Atualmente, as empresas não obtêm uma "licença" no sentido tradicional. Em vez disso, elas registram a atividade com criptomoedas antes de começar a operar.
Mas o sistema regulatório da Polônia está mudando. Assim que a estrutura MiCA for implementada, as empresas que hoje estão listadas no registro VASP precisarão fazer a transição para obter uma licença CASP na Polônia .
Como solicitar uma licença de criptomoedas na Polônia — Processo de registro de VASP
Os pedidos são submetidos eletronicamente através do ePUAP e devem incluir:
- declarações de reputação profissional;
- Documentação que comprove conhecimento ou experiência;
- Informações da empresa e documentos corporativos.
Os custos incluem:
- 616 PLN para inscrição no registro;
- 17 PLN para um certificado de registro.
Os pedidos, se estiverem completos, são processados em até 14 dias.
Empresas estrangeiras e o registo polaco de criptomoedas
Empresas estrangeiras não podem se registrar diretamente como um VASP (Prestador de Serviços de Valor Agregado) na Polônia. Elas devem:
- estabelecer uma filial , ou
- Constituir uma empresa na Polônia .
Isso garante que a empresa esteja formalmente registrada na Polônia e sujeita à supervisão local.
Passo a passo: Como obter uma licença de criptomoedas na Polônia (Fase de registro)
1. Constituir uma empresa na Polônia
Você pode estabelecer:
- uma LLC polonesa (Sp. z oo),
- uma sociedade anônima,
- uma sociedade anônima simples,
- ou uma filial de uma entidade estrangeira.
A empresa está formalmente inscrita no Registo Nacional de Tribunais (KRS) .
2. Abra uma conta bancária.
Essa etapa pode ser desafiadora, já que os bancos poloneses avaliam cuidadosamente as empresas que atuam no setor de criptomoedas.
3. Solicite o registro no VASP.
Envie a candidatura eletrónica, incluindo as qualificações e a declaração de antecedentes criminais limpos.
A falta de registro pode resultar em multas de até 100.000 PLN .
Polônia 2025: Licenciamento de Criptomoedas — Transição para as licenças MiCA e CASP na Polônia
A Polônia está se preparando para implementar integralmente o MiCA. Isso substituirá o simples registro por uma licença formal de provedor de serviços de criptoativos .
Sob a égide do MiCA:
- A Autoridade Polonesa de Supervisão Financeira (KNF) torna-se o principal órgão regulador;
- Operar sem licença constitui crime;
- As empresas de criptomoedas devem atender aos padrões de capital, conformidade e governança;
- As empresas obtêm acesso ao passaporte financeiro em toda a UE.
Licença VASP vs. Licença CASP na Polônia — Principais diferenças para 2025
| Recurso | Registro VASP | Licença CASP (MiCA) |
|---|---|---|
| Modelo legal | Inscrição | Autorização completa |
| Escopo | Apenas a Polônia | Todo o mercado da UE |
| Regulador | Câmara de Administração Tributária | KNF |
| Capital mínimo | ~1.200 euros | €50 mil a €150 mil |
| Conformidade | AML/KYC básicos | Requisitos abrangentes do MiCA e do DORA |
| Atividades com criptomoedas abrangidas | Corretoras, carteiras | Todos os serviços de criptoativos, incluindo custódia, DeFi, plataformas de negociação, OTC e consultoria. |
Tipos de criptomoedas sob a MiCA — Classificação de tokens para licenciamento na Polônia
Compreender as categorias de tokens é importante ao desenvolver um projeto de criptomoedas na Polônia.
A MiCA divide os tokens em:
- Tokens de utilidade — acesso a produtos/serviços; requer um whitepaper.
- Tokens referenciados a ativos — stablecoins lastreadas em múltiplos ativos; requerem autorização KNF.
- Tokens de moeda eletrônica — moedas estáveis de moeda única; só podem ser emitidas por instituições financeiras licenciadas.
- Tokens de segurança — regulamentados como instrumentos financeiros ao abrigo da MiFID II.
Obtenção de uma licença criptográfica na Polônia — Solicitação de uma licença CASP na Polônia
Assim que a MiCA entrar em vigor integralmente, as empresas de criptomoedas deverão solicitar uma licença CASP para operar legalmente.
Prazos de transição
As empresas VASP existentes terão:
- 4 meses após a entrada em vigor da lei para cumprir, ou
- até 9 meses , caso apresentem um pedido CASP completo nos primeiros 3 meses.
Tipos de licenças de criptomoedas na Polônia — Classes de licença CASP
| Aula | Atividades | Capital mínimo |
|---|---|---|
| Classe 1 | Aconselhamento, recebimento/transmissão de ordens, colocação de criptoativos | € 50.000 |
| Classe 2 | Custódia, serviços administrativos, câmbio de moeda fiduciária/criptomoeda | € 125.000 |
| Classe 3 | Operando plataformas de negociação de criptomoedas | € 150.000 |
Atividades criptográficas regulamentadas na Polônia — Requisitos da MiCA para a licença CASP
Isso inclui:
- câmbio de criptomoedas;
- plataformas de negociação de criptomoedas;
- Conversão de criptomoedas por moedas fiduciárias;
- Custódia da carteira;
- Corretagem OTC;
- serviços criptográficos ponto a ponto;
- serviços de consultoria em criptomoedas;
- Gestão de portfólio de criptoativos;
- Integração de gateway de pagamento;
- Emissão e colocação de tokens.
Requisitos para Obtenção de Licença de Criptografia na Polônia (CASP e VASP)
As empresas de criptomoedas devem comprovar:
- Presença da UE e personalidade jurídica na Polônia;
- Diretores com ficha criminal limpa e experiência relevante;
- Políticas internas em conformidade com o MiCA (AML, KYC, cibersegurança, risco);
- estabilidade financeira e níveis mínimos de capital;
- Sistemas operacionais para segregação de ativos e transações criptográficas seguras.
Solicitação à Autoridade de Supervisão Financeira da Polônia — Pedido de Licença para Criptomoedas
O aplicativo KNF inclui:
- Plano de negócios e previsões;
- documentação de conformidade;
- organogramas e descrição da governança;
- cibersegurança e documentação de TIC (em conformidade com a DORA);
- Procedimentos para salvaguardar os ativos do cliente.
A taxa de inscrição está prevista em € 4.500 , com um tempo de análise de cerca de 65 dias úteis . Devido ao volume esperado, o tempo real de processamento pode ser de mais de 6 meses.
Obrigações pós-licenciamento na Polônia — Conformidade para titulares de licenças CASP e VASP
Os CASPs licenciados devem cumprir os requisitos regulamentares contínuos, incluindo:
- taxas de supervisão de aproximadamente 0,4% a 0,5% da receita;
- Comunicar atividades suspeitas e todas as transações acima de € 15.000;
- Relatórios financeiros e de conformidade anuais para a KNF;
- manutenção de ativos de clientes segregados;
- cumprir os padrões de cibersegurança e resiliência operacional de nível MiCA;
- cooperar com as inspeções e auditorias da KNF.
O não cumprimento pode resultar em sanções, restrições, congelamento de ativos ou exclusão do mercado da UE.
Benefícios de uma licença polonesa de criptomoedas — Vantagens da licença CASP na UE
Uma licença CASP polonesa oferece:
- Passaporte da UE , que permite operações em 27 estados-membros da UE;
- Acesso a uma das bases de usuários de criptomoedas que mais crescem na Europa;
- Custos operacionais e de contratação mais baixos do que na Europa Ocidental;
- Acesso aos melhores talentos técnicos do setor de tecnologia da Polônia;
- Forte segurança jurídica ao abrigo de uma legislação unificada da UE em matéria de criptomoedas.
A Polônia é uma das jurisdições mais atraentes para o lançamento de um projeto de criptomoedas na Europa, oferecendo um ambiente favorável aos negócios e um ecossistema em rápida expansão de exchanges, desenvolvedores de blockchain e inovadores de fintech.
Conclusão — Licença de Criptomoedas na Polônia em 2025 e o Futuro do Licenciamento de Criptomoedas na Polônia
O setor de criptomoedas da Polônia está entrando em uma nova era. O que começou como um sistema de registro simples baseado em AML (Anti-Money Laundering, ou Prevenção à Lavagem de Dinheiro) está evoluindo para uma das estruturas de licenciamento mais bem definidas da Europa. A transição do registro VASP (Variable Affordable Provider, ou Prestador de Serviços de Ativos Virtuais) para a licença CASP (Critical Access and Provider, ou Prestador de Serviços de Criptomoedas em Ações) na Polônia irá remodelar a forma como as empresas de criptomoedas operam, elevando os padrões regulatórios e, ao mesmo tempo, abrindo o acesso total ao mercado europeu de criptomoedas.
As empresas que se prepararem agora — constituindo uma empresa na Polônia, organizando sistemas de conformidade e alinhando-se aos requisitos do MiCA — obterão uma grande vantagem em 2025 e nos anos seguintes.
A combinação de uma força de trabalho tecnológica robusta, um sistema tributário razoável e o passaporte financeiro válido em toda a UE torna a licença de criptomoedas polonesa uma das autorizações mais valiosas estrategicamente no setor de criptomoedas europeu.
