Централизованные финансы на блокчейне (CeFi)

Появление инновационной технологии блокчейна существенно изменило традиционные финансовые услуги и продукты. Этот сдвиг во многом объясняется внедрением криптовалюты в повседневную жизнь инвесторов. В результате возникли новые формы взаимодействия между пользователями и финансовыми инструментами, особенно в сфере децентрализованного финансирования (DeFi) и централизованного финансирования (CeFi).

DeFi стал модным словом в мире криптовалют, что привело к созданию различных производных, таких как NFTFi, GameFi и SocialFi. Изучая DeFi, часто можно встретить CeFi — термин, который кажется похожим, но принципиально отличается.

CeFi, в отличие от DeFi, — это не новая концепция, а скорее продолжение традиционной финансовой системы, существующей уже долгое время. Понимание CeFi требует понимания DeFi, поскольку оба представляют ключевые аспекты развивающегося финансового ландшафта в контексте блокчейна и криптовалюты.

Что такое централизованные финансы (CeFi)?

Централизованные финансы (CeFi) представляют собой важнейшее пересечение традиционной финансовой системы и децентрализованной экосистемы криптовалют. Сервисы CeFi, например, предлагаемые популярными криптовалютными биржами, такими как Coinbase и Kraken, работают в рамках централизованной структуры. Эта традиционная бизнес-структура включает обязательные процессы регистрации клиентов, известные как «Знай своего клиента» ( KYC ), и позволяет пользователям покупать, продавать и хранить децентрализованные активы, такие как криптовалюты и NFT .

CeFi позволяет пользователям зарабатывать проценты и получать кредиты на свои криптовалюты через централизованные биржи. В этой системе пользователи доверяют свои секретные ключи третьей стороне, которая обрабатывает их криптотранзакции и заказы. CeFi стремится повысить скорость и экономичность обработки транзакций, обеспечивая при этом справедливую торговлю. Ведущие биржи CeFi, включая Coinbase и Binance, собрали значительную базу пользователей и предлагают широкий спектр услуг — от передовых торговых платформ до кошельков розничных инвесторов.

Системы CeFi функционируют аналогично признанным финансовым учреждениям, требуя процедур KYC и создавая личные учетные записи для своих клиентов. Однако в CeFi пользователи не владеют напрямую криптовалютами, которые они покупают или продают через эти биржи, и на них распространяются правила и положения централизованной системы.

Платформы CeFi, такие как Coinbase, Kraken и Binance, управляют средствами пользователей на внутренних счетах, обеспечивая уровень поддержки клиентов, который вселяет доверие среди клиентов. Несмотря на то, что эти централизованные биржи являются объектами атак на системы безопасности, многие пользователи считают их надежными. Они предлагают ряд услуг, включая кредитование, заимствование и внебиржевую торговлю, и могут обрабатывать фиатные конвертации с большей гибкостью, чем децентрализованные платформы.

Одной из главных привлекательных сторон CeFi является возможность для пользователей зарабатывать проценты на свои активы, при этом доходность может превзойти доходность традиционных банковских сберегательных счетов. Кроме того, CeFi позволяет пользователям использовать свою криптовалюту в качестве залога по кредитам , предлагая практическое решение для тех, кому нужна ликвидность без ликвидации своих криптоактивов.

CeFi сочетает в себе элементы традиционных финансов с уникальными возможностями мира криптовалют, предлагая пользователям сочетание безопасности, удобства и финансовых услуг, адаптированных к рынку цифровых активов.

Преимущества CeFi

Централизованное финансирование (CeFi) предлагает ряд преимуществ, которые объединяют традиционную финансовую систему с децентрализованными услугами на основе блокчейна, предоставляя пользователям сочетание знаний и инноваций.

Доступность и простота использования

Платформы CeFi отдают приоритет доступности для пользователей и предлагают удобный интерфейс. Они имеют интуитивно понятный интерфейс, упрощающий создание и проверку учетной записи. Такой подход гарантирует, что пользователи, в том числе новички в криптовалюте, смогут легко заниматься финансовой деятельностью, не сталкиваясь со сложными барьерами.

Высокие процентные ставки и финансовые услуги

Платформы CeFi известны тем, что предлагают более высокие процентные ставки по сравнению с некоторыми платформами DeFi. Они предоставляют различные финансовые услуги, включая кредиты, сберегательные счета и инвестиционные инструменты. Такие платформы, как Blockfi, Celsius, Abra и Coinbase, могут предлагать более привлекательную доходность по криптовалютам, хотя эти ставки зависят от динамики рынка и могут меняться со временем.

Конвертация Fiat и межсетевые услуги

CeFi превосходно облегчает конвертацию между фиатными и криптовалютами. Такие биржи, как Binance, позволяют пользователям приобретать криптовалюты в различных бумажных валютах. Более того, платформы CeFi позволяют легко торговать различными токенами блокчейна — услуга, менее доступная на децентрализованных биржах (DEX) из-за нормативных ограничений.

Надежная безопасность и соответствие требованиям

Платформы CeFi используют строгие меры безопасности, включая расширенное шифрование, многофакторную аутентификацию и соблюдение таких правил, как борьба с отмыванием денег (AML) и стандарты «Знай своего клиента» (KYC). Это гарантирует защиту активов и личной информации пользователей, поддерживая безопасную и регулируемую финансовую среду.

Поддержка клиентов и обучение

Услуги CeFi выделяются своей поддержкой клиентов и образовательными ресурсами. Устоявшиеся биржи часто имеют специальные отделы обслуживания клиентов, которые помогают пользователям в период неопределенности. Они также предоставляют образовательный контент, который поможет пользователям понять криптоэкосистему, тем самым сокращая разрыв между традиционными финансами и растущим миром децентрализованных финансов (DeFi).

CeFi предлагает комплексное решение для тех, кто хочет исследовать мир криптовалют, с удобством традиционных финансовых услуг, более высокими процентными ставками, плавной конвертацией фиатных денег, возможностями межсетевой торговли, надежной безопасностью и специализированной поддержкой клиентов.

Риски CeFi

Централизованное финансирование (CeFi) предлагает несколько преимуществ в мире криптовалют, но важно учитывать его недостатки и риски, чтобы получить полную картину.

Более высокие транзакционные издержки и централизованный контроль

Сервисы CeFi, такие как биржи, часто выступают в роли посредников, увеличивая комиссии за транзакции и затраты на снятие средств. Такой централизованный контроль означает, что эти платформы обладают значительными полномочиями в отношении финансовой деятельности, что потенциально может привести к злоупотреблению властью или злоупотреблению ею.

Уязвимости безопасности и риски потери средств

Будучи централизованными, платформы CeFi подвержены нарушениям безопасности и попыткам взлома. Пользователи доверяют свои средства этим платформам и в случае сбоя безопасности рискуют потерять свои вложения. Несмотря на использование криминалистики блокчейна и мер по обнаружению мошенничества, риск остается.

Нарушение конфиденциальности и проблемы регулирования

CeFi требует от пользователей предоставления личной информации, такой как юридические документы и адреса, для процессов KYC (Знай своего клиента). Это вызывает обеспокоенность по поводу конфиденциальности, особенно если платформа подвергается кибер-вторжению. Более того, CeFi часто работает в «серой зоне» регулирования, лишенной полного государственного контроля, а пользователи не пользуются такой же защитой депозитов, как в регулируемых банках.

Проблемы прозрачности и кастодиальные риски

CeFi не хватает прозрачности децентрализованного финансирования (DeFi), что затрудняет проверку заявлений о платежеспособности и устойчивости доходности. Принцип «не ваши ключи, не ваши монеты» подчеркивает значительный риск в CeFi, где платформы контролируют закрытые ключи пользователей и, следовательно, их криптоактивы.

Технические трудности и ограниченная финансовая доступность

Технические проблемы в централизованной системе CeFi могут нарушить доступ к средствам и услугам. Кроме того, географические ограничения и высокие входные барьеры могут ограничить финансовую доступность, особенно для лиц, не имеющих или не имеющих доступа к банковским услугам.

Соблюдение требований и транзакционные издержки

Платформы CeFi должны соответствовать строгим правилам, которые могут ограничивать конфиденциальность пользователей и создавать препятствия для доступа к услугам. Транзакционные издержки в CeFi могут варьироваться: некоторые платформы предлагают более низкие комиссии, чем их аналоги DeFi.

Подводя итог, можно сказать, что хотя CeFi объединяет традиционные финансы и децентрализованные услуги, предлагая ряд преимуществ, он также создает проблемы, такие как более высокие затраты, риски безопасности, проблемы конфиденциальности, нормативная неопределенность, проблемы прозрачности и ограниченная финансовая доступность. Эти факторы следует тщательно учитывать пользователям, работающим с платформами CeFi.

Обратите внимание, что Plisio также предлагает вам:

Создавайте крипто-счета в 2 клика and Принимать криптовалютные пожертвования

12 интеграции

6 библиотеки для самых популярных языков программирования

19 криптовалют и 12 блокчейн

Централизованные финансы на блокчейне (CeFi)

Что такое централизованные финансы (CeFi)?

Преимущества CeFi

Риски CeFi

Ready to Get Started?

Always know what you pay

Start your integration