Понимание мира внебиржевой торговли криптовалютами
Специализированные торговые услуги становятся всё более востребованными по мере роста использования криптовалют. Внебиржевая (OTC) торговля криптовалютами — один из таких сервисов, предлагающий конфиденциальный и эффективный способ торговли большими объёмами криптоактивов вне традиционных криптобирж. В этой статье рассматриваются тонкости внебиржевой торговли криптовалютами, её преимущества и недостатки, а также причины, по которым институциональные инвесторы и состоятельные частные лица проявляют к ней всё больший интерес.
Что такое внебиржевая криптовалюта?
Прямой обмен криптовалютами между покупателями и продавцами без использования публичных бирж или биржевых книг известен как «криптовалютный ОТС». Внебиржевые сделки происходят напрямую между двумя сторонами, часто через надёжный внебиржевой отдел или криптовалютную внебиржевую торговую платформу , в отличие от традиционной биржевой торговли, которая прозрачна и может влиять на рыночные цены. Эта стратегия особенно хорошо подходит для проведения крупных транзакций, не оказывая существенного влияния на рынок и не вызывая проскальзывания.
Выступая в роли посредников, внебиржевые криптобиржи позволяют крупным трейдерам быстро и скрытно совершать транзакции. Для организаций, работающих с конфиденциальными данными или имеющих высокие объёмы торгов, такое снижение влияния на рынок является большим преимуществом.
Внебиржевая торговля: почему?
Из-за дополнительных торговых комиссий, ограниченной ликвидности и волатильности рынка использование традиционных бирж для покупки и продажи клиентами больших объёмов цифровых активов может быть неэффективным и дорогостоящим. Внебиржевые торговые площадки предоставляют обширные пулы ликвидности и персонализированные торговые услуги, позволяющие крупным трейдерам и институциональным клиентам эффективно и уверенно торговать.
Клиенты выбирают OTC по нескольким основным причинам, включая:
- Снижение влияния на рынок
- Имея доступ к глубокой ликвидности
- Адаптируемые альтернативы урегулирования
- Индивидуальное исполнение сделок
- Больше конфиденциальности
- Индивидуальный торговый опыт
- Операции внебиржевой торговли
Отдел внебиржевой торговли обычно обеспечивает внебиржевую торговлю, связывая покупателя и продавца и согласовывая условия, такие как цена, сумма и варианты расчётов. Для этого часто используются системы запроса котировок (RFQ). Отдел обрабатывает заказ и контролирует расчёты после одобрения сделки; это может включать перевод стейблкоинов или других поддерживаемых активов.
Вот как происходит торговля:
- Клиент приносит на стойку крупный торговый запрос.
- Используя рыночные цены и имеющуюся ликвидность, отдел предоставляет котировку.
- В случае принятия заказа его исполнение и урегулирование производятся на заранее оговоренных условиях.
Наши отделы обслуживают разнообразную клиентуру, включая состоятельных клиентов, институциональных инвесторов и хедж-фонды. Бесперебойная и эффективная работа гарантируется надежным брокером или отделом трейдинга.
Навыки работы в отделе внебиржевых торгов
Особенность | Выгода |
Глубокая ликвидность | Позволяет совершать крупные сделки без нарушения цен |
Гибкое урегулирование | Включает фиатные деньги, стейблкоины и другие цифровые активы. |
Конфиденциальность | Защищает торговые намерения от общественности |
Минимальное влияние на рынок | Предотвращает значительное движение цены во время исполнения |
Индивидуальное обслуживание | Индивидуальные торговые решения и индивидуальные условия |
Преимущества внебиржевой торговли криптовалютой
- Гибкость: Фиатные валюты, стейблкоины и другие классы цифровых активов входят в число гибких вариантов расчетов, которые часто предоставляются на внебиржевых торговых площадках.
- Минимальное влияние на рынок: влияние на рынок гораздо меньше, поскольку внебиржевые торги происходят за пределами публичных бирж.
- Конфиденциальность: состоятельные частные лица и институциональные инвесторы предпочитают, чтобы подробности сделки оставались конфиденциальными.
- Персонализация: Для удовлетворения потребностей клиента часто предлагаются гибкие торговые условия.
Реальные варианты использования
Хедж-фонду необходимо корректировать портфель, не информируя рынок. Для быстрого проведения нескольких сделок он использует внебиржевую криптовалютную торговую платформу.
Состоятельный человек ищет беспроблемную сделку с гибкими условиями расчетов, когда он хочет купить или продать значительную сумму биткоинов.
Вместо того чтобы выставлять позиции на публичных биржах, институциональный инвестор, стремящийся к хеджированию волатильности, предпочтет воспользоваться услугами внебиржевого брокера.
Препятствия на рынке внебиржевой криптовалюты
Несмотря на свои преимущества, внебиржевая торговля криптовалютами сопряжена с рисками и трудностями. Риск контрагента особенно актуален на нерегулируемых рынках. Кроме того, надёжность поставщиков ликвидности различается, а процесс ценообразования может быть менее прозрачным, чем системы с использованием книги ордеров.
Отсутствие стандартизации на внебиржевом рынке может усложнить проведение торгов, поскольку он работает за пределами публичных бирж. Однако торговые площадки предлагают эффективные торговые возможности для решения этих проблем. Волатильность, требования KYC/AML и соблюдение нормативных требований — всё это усложняет ситуацию.
Сравнение внебиржевых торговых точек
Внебиржевые торговые площадки обеспечивают следующие преимущества по сравнению с традиционными биржами:
- Улучшенная ликвидность для сделок с большим объемом
- согласованные условия торговли
- Во многих ситуациях дополнительные торговые комиссии не взимаются.
- Для повышения безопасности и доверия внебиржевые отделы также могут быть интегрированы с решениями по хранению.
Как выбрать внебиржевой отдел
При выборе внебиржевого торгового зала подумайте о следующем:
- Репутация и история
- Поддерживаются стейблкоины и криптовалютные активы
- Различные варианты урегулирования
- Цена и прозрачность
- Скорость и доступ к книге заявок торговых площадок
Выводы
Для тех, кто торгует большими объёмами биткоинов, BTC и других цифровых активов, внебиржевые торги криптовалютами (OTC) стали критически важными. По мере развития криптовалютных рынков внебиржевая торговля становится всё более привлекательной альтернативой традиционным биржам благодаря удобству торговли, высокой ликвидности и гибкой системе расчётов.
Чтобы максимально эффективно использовать вашу стратегию торговли цифровыми активами, важно понимать, как работает внебиржевая (OTC) торговля, независимо от того, являетесь ли вы состоятельным частным лицом, хедж-фондом или институциональным инвестором.
Крайне важно сотрудничать с авторитетным внебиржевым торговым центром, который учитывает ваши потребности и предлагает надежный, конфиденциальный и компетентный сервис, поскольку внебиржевые торговые центры также быстро меняются. Потребность в гибких торговых возможностях и растущая роль поставщиков ликвидности указывают на то, что внебиржевой криптовалютный рынок (OTC) имеет блестящее будущее и готов удовлетворить потребности следующей волны институционального принятия.
