Orca (ORCA): Um Solana DEX para pessoas

A plataforma ORCA é uma escolha preferencial para comprar e vender tokens dentro da rede blockchain Solana. Ela ganhou popularidade por sua negociação descentralizada, mantendo cerca de US$ 200 milhões em valor total. Além disso, a ORCA tem seu próprio token de governança, ORCA, que tem um valor de mercado de aproximadamente US$ 83 milhões atualmente.

O que é ORCA (ORCA)?

ORCA é uma exchange descentralizada (DEX) construída na blockchain Solana, conhecida por seu sistema Automated Market Maker (AMM). Ela se destaca por alavancar as velocidades de transação rápidas e as baixas taxas da Solana. A plataforma oferece uma interface direta e intuitiva, tornando-a acessível tanto para iniciantes quanto para traders experientes. A ORCA foi uma das primeiras AMMs na plataforma Proof of Stake (PoS) da Solana, enfatizando seu papel pioneiro na comunidade blockchain.

Inovadoramente, a ORCA usa pools de concentrador de liquidez automatizado de mercado (CLAMM). Este sistema difere dos AMMs tradicionais ao permitir que provedores de liquidez especifiquem faixas de preço onde desejam fornecer liquidez, aumentando a eficiência e potencialmente aumentando os retornos. Usuários podem negociar ou fornecer liquidez para tokens SPL, que são nativos do ecossistema Solana.

A ORCA opera sem a necessidade de uma autoridade central, mantendo a privacidade e a segurança dos usuários ao facilitar as negociações diretamente de suas carteiras por meio de contratos inteligentes. Essa configuração não apenas reduz a dependência de terceiros, mas também minimiza o risco associado a trocas centralizadas. A governança da plataforma é conduzida pelo token ORCA, que é essencial para sua natureza descentralizada e está diretamente conectado às atividades de negociação da plataforma.

Quem criou o ORCA?

ORCA, uma exchange descentralizada construída na blockchain Solana, foi cofundada em 2021 por Yaturo Mori, conhecido como rawfalafel, e Grace Kwan, conhecida como Ori. Esta plataforma foi projetada para oferecer uma alternativa de baixa taxa para aplicativos baseados em Ethereum, apoiada inicialmente por uma bolsa da Fundação Solana. Ela foi lançada sem um token nativo, adotando seu token de governança, ORCA, em agosto de 2021, o que aumentou significativamente seu valor e adoção.

Yaturo Mori traz expertise em criptografia e economia, enquanto Grace Kwan combina suas habilidades em engenharia de software e design de interação para aprimorar a usabilidade da plataforma. A ORCA foi uma das primeiras a oferecer uma experiência de usuário intuitiva no Solana, estabelecendo-se rapidamente como um aplicativo pioneiro com recursos como saldos de token em tempo real mostrados no aplicativo.

A jornada da plataforma incluiu parcerias e inovações, como seu lançamento inicial por meio do Serum, um DEX baseado em livro de ordens na Solana, em agosto de 2021. Este período também viu a introdução de recompensas de yield farming para incentivar o fornecimento de liquidez. Em abril de 2022, a ORCA lançou o ORCA DAO para governança e introduziu Whirlpools, pools de liquidez concentrados que permitem aos usuários especificar intervalos de liquidez, inovando ainda mais o fornecimento de liquidez em plataformas DeFi.

Em novembro de 2021, a plataforma também se envolveu em uma iniciativa significativa de arrecadação de fundos por meio de uma coleção de NFT chamada ORCAnauts, arrecadando mais de US$ 1,20 milhão em taxas de cunhagem que foram doadas para causas ambientais por meio do ORCA Climate Fund. Esse esforço destacou o comprometimento da ORCA com a responsabilidade social juntamente com suas inovações tecnológicas e financeiras.

Em 2022, a ORCA estabeleceu o ORCA Governance Council para trabalhar junto com os detentores de tokens ORCA na orientação do futuro da plataforma, refletindo sua estrutura de governança amadurecida. Em 2023, a ORCA continuou a inovar com a introdução do "Liquidity Terminal", aprimorando a interação do usuário com recursos avançados de negociação, como gráficos de velas e dados abrangentes de tokens.

Como o ORCA funciona?

ORCA opera como uma plataforma de negociação descentralizada e organização autônoma no blockchain Solana, permitindo que os usuários troquem tokens e ganhem com taxas de transação por meio de suas "aquafarms". Esses pools, semelhantes aos das bolsas descentralizadas do Ethereum, como a Uniswap, facilitam a liquidez para negociação ao reunir ativos. ORCA se distingue com recursos personalizados para traders, como o Fair Price Indicator, que compara preços com as taxas agregadas da CoinGecko, garantindo que os traders obtenham um preço dentro de 1% da média do mercado.

O design amigável da plataforma se estende a um painel exclusivo que mostra diretamente os saldos do usuário e a Magic Bar, uma ferramenta de busca para encontrar rapidamente pares de negociação por símbolos de ticker. Esses elementos são parte da estratégia da ORCA de oferecer uma experiência de negociação perfeita.

A ORCA também é governada por sua comunidade por meio do token ORCA, parte de uma organização autônoma descentralizada (DAO). Este token, emitido pela primeira vez em agosto de 2021, começou com uma distribuição inicial de 5,25 milhões de tokens para traders ativos e provedores de liquidez. No total, 100 milhões de tokens existirão, com 33,9% reservados para desenvolvedores, consultores e investidores iniciais sob um cronograma de aquisição de direitos de três anos. Atualmente, há cerca de 51 milhões de tokens em circulação.

Os detentores do token ORCA desempenham um papel crucial na governança, influenciando decisões sobre as políticas tecnológicas e econômicas da plataforma. Esses tokens não apenas facilitam a governança, mas também dão suporte às atividades de negociação. Os provedores de liquidez ganham uma parte das taxas de negociação, e uma parte dessas taxas contribui para o Tesouro ORCA. Este tesouro financia a expansão da plataforma e os esforços de caridade, como o ORCA Impact Fund, que dá suporte a iniciativas para combater as mudanças climáticas.

Características do ORCA DEX

A ORCA DEX se destaca no concorrido campo das exchanges descentralizadas devido aos seus recursos inovadores, que a tornam particularmente fácil de usar e eficiente para traders na blockchain Solana:

Whirlpools : São pools de liquidez especializados que permitem que os usuários maximizem seus ganhos potenciais. Eles permitem que os provedores de liquidez concentrem seus fundos em faixas de preço específicas, aumentando a eficiência e os retornos potenciais sobre seus ativos apostados.
Indicador de Preço Justo : Esta ferramenta é crucial para traders que buscam minimizar slippage. Ela compara o preço de uma negociação proposta com as taxas de mercado prevalecentes, garantindo que os usuários obtenham um acordo próximo ao preço médio de mercado.
Magic Bar : Projetado para simplificar o processo de negociação, esse recurso permite que os usuários pesquisem e troquem tokens facilmente. Ao inserir o símbolo de cotação de um token desejado, os traders podem encontrar e se envolver em negociações rapidamente, tornando a plataforma acessível até mesmo para iniciantes.
Integração Solana : Ao construir no blockchain Solana, a ORCA alavanca suas velocidades de transação ultrarrápidas e estrutura de taxas baixas. Essa integração garante que as negociações sejam executadas de forma rápida e econômica, aprimorando a experiência geral de negociação.

Ficha ORCA

O token ORCA é parte integrante da bolsa descentralizada ORCA (DEX), servindo a múltiplas funções importantes dentro de seu ecossistema na blockchain Solana:

Governança : Os detentores do token ORCA têm voz na governança da plataforma, permitindo que votem em decisões cruciais que moldam o desenvolvimento, os recursos e as políticas operacionais da ORCA DEX. Essa abordagem democrática garante que a plataforma evolua em alinhamento com as preferências e necessidades de sua comunidade.
Recompensas de Staking : Ao fazer staking de tokens ORCA, os usuários podem ganhar recompensas derivadas de uma parte das taxas de negociação geradas pela plataforma. Isso não apenas incentiva a manutenção e o suporte da plataforma, mas também alinha os interesses do usuário com o crescimento e o sucesso da DEX.
Incentivos do Provedor de Liquidez : Os tokens ORCA desempenham um papel crítico em encorajar os usuários a contribuírem para pools de liquidez, que são essenciais para a operação tranquila da bolsa. Os provedores de liquidez recebem tokens ORCA como recompensa, o que ajuda a garantir liquidez profunda e condições de negociação mais estáveis na plataforma.

Tokenomics ORCA

A ORCA introduziu seu token de governança, ORCA, em agosto de 2021, estabelecendo uma estrutura abrangente para sua distribuição e utilidade dentro da exchange descentralizada (DEX). O token ORCA é intrinsecamente projetado para dar suporte ao crescimento do ecossistema e garantir sustentabilidade a longo prazo. Aqui está uma análise de sua estrutura e funções:

1. Fornecimento e distribuição de tokens:

Fornecimento total: O fornecimento de tokens ORCA é fixado em 100 milhões, criando escassez e promovendo potencial valorização ao longo do tempo.
Distribuição: Os tokens são alocados entre vários stakeholders, incluindo usuários, desenvolvedores e o tesouro da ORCA. Uma parcela significativa é reservada para mineração de liquidez e recompensas de staking, incentivando os usuários a contribuir e proteger a plataforma.

2. Governança e Utilidade:

Função de Governança: ORCA serve principalmente como um token de governança, concedendo aos detentores o direito de votar em decisões cruciais da plataforma. Este processo democrático permite que as partes interessadas orientem o desenvolvimento e as estratégias operacionais da ORCA DEX.
Mecanismo de Recompensas: Provedores de liquidez ganham tokens ORCA como recompensas, juntamente com uma parte das taxas de negociação. Essa configuração não apenas recompensa os usuários por suas contribuições, mas também alinha seus interesses com o sucesso da plataforma.

3. Implementação de recursos de governança:

Estrutura de governança (Governance v0): Introduzida em abril de 2022, esta estrutura representa a fase inicial das capacidades de governança da ORCA. Ela permite que os detentores de tokens enviem propostas on-chain que podem alterar o protocolo da plataforma.
Melhorias de segurança: A primeira proposta de governança sob esta estrutura implementou com sucesso um programa de recompensa por bugs, com o objetivo de melhorar a segurança dos contratos inteligentes da ORCA.